Optimizasyon Modelleri ve Uygulamaları Portföy Yönetimi
Örnek 1 Bir yatırımcı elindeki fonu üç farklı hisse senedine yatırmak suretiyle bir portföy kurmak istiyor. Bu senetlerin son altı yıllık performansına dair bilgiler şöyledir: Portföyün riskini, getireceği kazancın %11’den aşağı olmaması şartıyla, en aza indirmeyi amaçlayan yatırımcı elindeki fonu hisse sentleri arasında nasıl paylaştırmalıdır? Yüzde olarak Kazanç Ortalama Senet Senet Senet
Örnek 2 Yatırımcı, senetler ve bu senetler ile ilgili bilgiler aynı... Yatırımcı bu sefer, portföyün getireceği yüzde olarak toplam kazancı, riskin 20’i aşmaması şartıyla maksimize etmek istiyor.
Örnek 3 Bir yatırımcı elindeki fonu dört farklı hisse senedine yatırmak suretiyle bir portföy kurmak istiyor. Bu işlerde uzmanlaşmış 5 farklı kişinin bu senetlerin yıl bazında kazanç oranlarının ne olacağına dair yaptıkları tahminler şöyle: Hisse Senedi 1234 Uzman Uzman Uzman Uzman Uzman Beklenen kazanç oranı Portföyün riskini, getireceği kazancın %9’dan aşağı olmaması şartıyla, en aza indirmeyi amaçlayan yatırımcı elindeki fonu hisse sentleri arasında nasıl paylaştırmalıdır?