2017 AĞUSTOS AYI POLİTİK EKONOMİK RAPOR 30 EYLÜL 2017 Prof. Dr. Arif YAVUZ İstanbul Üniversitesi İktisat Fakültesi Cep Tel: 0532 614 57 46 Web sitesi: www.profdrarifyavuz.com Twiter: @Prof.Dr.Arif Yavuz

BUGÜN 30 EYLÜL 2017 Dolar: 3,562 TL Parite: 1,1814 Euro / Dolar Brent Petrol: 56,68 Dolar Ons Altın: 1,280 Dolar / Ons Gram Altın: 146,46 TL Borsa: 102,908

1.Bölüm Önceki aylık raporda belirtilen öngörülerin değerlendirilmesi 2.Bölüm Bu ay içinde yaşanan önemli olayların belirtilmesi 3.Bölüm Kısa vadede, Türkiye ekonomisinin ve piyasasının geleceği ile ilgili öngörülerde bulunulmaktadır.

1.BÖLÜM ÖNCEKİ AYLIK RAPORDA BELİRTİLEN ÖNGÖRÜLERİN DEĞERLENDİRİLMESİ

2017 AĞUSTOS AYI RAPORU DÖVİZ (USD DOLAR) (Öngörümüz Doğru Çıkmıştır.) Biz bir önceki 2017 Ağustos ayı raporunda kısa ve orta vadede Dolar/TL kurunun 3,400 TL’nin altına ineceğini ve daha sonra bir yıl içinde 4,000 TL’yi geçeceğini belirtmiştik. Öngörümüz doğru çıkmıştır. Dolar/TL kuru,11 Eylül 2017 tarihinde 3,388 TL ile en düşük değere ulaşmış ve dip yapmıştır. En yüksek ise 3,576 olmuştur.

2017 AĞUSTOS AYI RAPORU FAİZ ORANI (Öngörümüz Doğru Çıkmıştır.) Bir önceki Ağustos ayı raporunda TC. Merkez Bankası Para Politikası Kurulu Eylül ayı toplantısında Faizleri düşürmeyeceğini hatta tekrar artırabileceğini tahmin ettiğimizi belirtmiştik. Öngörümüz doğru çıkmıştır. Faizleri değiştirmemiştir. Mevcut Faizler aşağıdaki gibidir. TC. MERKEZ BANKASI HAFTALIK POLİTİKA FAİZİ   Eskisi (%) Yenisi (%) Günlük borç alma faizi 7,25 Değiştirmedi Günlük borç verme faizi 9,25 Haftalık politika faizi 8 Geç likidite penceresi 12,25

2017 AĞUSTOS AYI RAPORU İSTANBUL BORSASI (Öngörümüz Kısmen Doğru Çıkmıştır.) 2017 Ağustos ayı raporunda İstanbul borsasının kısa vadede yerinde sayacağını ve 110,000 civarında olacağını ancak orta vadede düşüş trendine gireceğini öngördüğümüzü söylemiştik. Öngörümüz kısmen doğru çıkmıştır. Borsa en düşük 101,218 en yüksek 109,743 olmuştur. 2017 AĞUSTOS AYI RAPORU EURO / DOLAR PARİTESİ (Öngörümüz Doğru Çıkmıştır.) 2017 Ağustos ayı raporunda, Euro/Dolar paritesinin 1,17’nin altına inmeyeceğini ve çıkış trendinde olduğunu 1,21’i geçeceğini tahmin ettiğimizi söylemiştik Öngörümüz doğru çıkmıştır. Parite en düşük 1,1744 en yüksek 1,2092 olmuştur.

2017 AĞUSTOS AYI RAPORU BRENT PETROL (Öngörümüz Kısmen Doğru Çıkmıştır Biz bir önceki 2017 Ağustos ayı raporunda, Brent Petrolün düşüş trendinin bittiğini 45 dolar ile 55 dolar arasında hareket edeceğini tahmin ettiğimizi belirtmiştik. Öngörümüz kısmen doğru çıkmıştır. Brent Petrol en düşük 52,32 dolar, en yüksek 58,53 dolar olmuştur. 2017 AĞUSTOS AYI RAPORU GAYRİMENKUL FİYATLARI (Öngörümüz Doğru Çıkmıştır.) Biz bir önceki 2017 Ağustos ayı raporunda Gayri menkul fiyatlarının kısa vadede yerinde sayacağını, orta vadede Dolar/TL kurunun artacağı ve maalesef ekonominin bozulacağını düşündüğümüz için Gayri menkul fiyatlarının Dolar bazında düşeceğini tahmin ettiğimizi söylemekteyiz. Öngörümüz doğru çıkmıştır. Gayrimenkul fiyatları artmamaktadır.

2017 AĞUSTOS AYI RAPORU ONS ALTIN (Öngörümüz Doğru Çıkmıştır.) Fed, 2017 yılında 3 kez faiz arttıracağını söylemiştir. Fed’in tekrar faiz artıracağı beklentisi altının düşmesi yönünde etki ederken, Dünya’da terörün artması ve 2017 yılında küresel ekonomide küçülme beklentisi altının yükselmesinde etkili olacağını söylemiştik. Altının düşüş trendini bitirdiğini ve çıkış trendine girdiğini düşündüğümüzü belirtmiştik. Kısa vadede Altının ons fiyatının 1,350 doları geçeceğini, Orta vadede 1,500 doları geçeceğini ve uzun vadede 1,700 doları geçeceğini belirtmiştik. Öngörümüz doğru çıkmıştır. Altının onsu en düşük 1,280 dolar, en yüksek ise 1,357 dolar olmuştur.

2017 AĞUSTOS AYI RAPORU GRAM ALTIN (Öngörümüz Doğru Çıkmıştır.) Bir önceki 2017 Ağustos ayı raporunda, gram altının 140 TL ile 150 TL arasında hareket edeceğini söylemiştik. Öngörümüz doğru çıkmıştır. Gram altın en düşük 145,27 TL, en yüksek 149,44 TL’ye kadar çıkmıştır.

2.BÖLÜM BU AY İÇİNDE YAŞANAN ÖNEMLİ OLAYLARIN BELİRTİLMESİ

KISA VE ORTA VADEDE TÜRKİYE EKONOMİSİNİ ETKİLEYECEK FAKTÖRLER VE SON AYIN ÖNEMLİ OLAYLARI Kuzey Kore ilk defa Hidrojen bombası denedi ve bu bomba 6,3 şiddetinde depreme neden oldu. (Kaynak: 03 Eylül 2017 www.cnnturk.com ) Almanya Başbakanı Merkel, Türkiye ile müzakerelerin sona erdirilmesi için AB’ye başvuracaklarını söyledi. (Kaynak: 04 Eylül 2017 www.ntv.com.tr ) Ülkemizde 2017 Ağustos ayında Tüfe yıllık % 10,68 oldu. Üfe yıllık % 16,34 oldu. Çekirdek enflasyon % 10,16 oldu. (Kaynak: 04 Eylül 2017 www.tcmb.gov.tr )

ABD, Japonya ve Güney Kore’ye ileri teknolojik gelişmiş silah satışı yapacak. (Kaynak: 05 Eylül 2017 Anadolu Ajansı ) Morgan Stanley Türkiye’nin 2017 yılı enflasyon tahminini % 9,4’den % 9,8’e yükseltti. (Kaynak: 05 Eylül 2017 www.bloomberght.com ) Goldman Sachs yayınladığı Türkiye raporunda 2017 Ekim ayında enflasyonun % 11,5 ile zirve yapacağını söyledi. (Kaynak: 06 Eylül 2017 www.bloomberght.com ) Türkiye’nin Türk Lirası ile yaptığı ihracat artıyor. 2017 yılı Ocak-Temmuz 7 aylık dönemde yapılan Türk Lirası ihracatı geçen yılın aynı dönemine göre % 118 artarak yaklaşık 90 milyar dolar oldu. (Kaynak: 06 Eylül 2017 Anadolu Ajansı ) AB, Rusya’ya yönelik uygulanan ekonomik yaptırımları 6 ay daha uzattı. (Kaynak: 07 Eylül 2017 Anadolu Ajansı ) Unicredit, Dolar/TL kurunda satış önerdi. (Kaynak: 07 Eylül 2017 www.bloomberght.com )

İran Cumhurbaşkanı Hasan Ruhani, “Bugün Kuzey Kore Kendi Varlığı için, tehditlere karşılık bu yolu seçmiştir. Washington sürekli Kuzey Kore’yi tehdit edince, Kuzey Kore nükleer bomba denemesi yapmaktadır” dedi. (Kaynak: 07 Eylül 2017 www.haberturk.com ) Eski ekonomi Bakanı Zafer Çağlayan ve eski Halkbankası genel müdürü Süleyman Aslan hakkında ABD’nin İran’a uyguladığı ambargoyu delmek suçundan dava açıldı. (Kaynak: 07 Eylül 2017 www.ntv.com.tr ) Ziraat Bankası Özbek Bankası UT Bank’ın yarısını satın alıyor. (Kaynak: 07 Eylül 2017 Anadolu Ajansı ) Türkiye varlık fonu başkanı Mehmet Bostan görevinden alındı. (Kaynak: 08 Eylül 2017 www.ahaber.com.tr ) Dışişleri bakanlığı Almanya’ya seyahat edecek vatandaşlarımızı uyardı. (Kaynak: 09 Eylül 2017 www.cnnturk.com ) Ankara Büyükşehir Belediyesi, ODTÜ Kampüsü içinde yol yapım çalışmalarına başladı. (Kaynak: 10 Eylül 2017 www.haberturk.com )

Maliye Bakanı Naci Ağbal KDV oranının % 10 ve sabit olacağını söyledi Maliye Bakanı Naci Ağbal KDV oranının % 10 ve sabit olacağını söyledi. (Kaynak: 10 Eylül 2017 www.ntv.com.tr ) Nomura, Türkiye 2017 yılı büyüme tahminini % 4,2’den % 5,5’e yükseltti. (Kaynak: 11 Eylül 2017 www.bloomberght.com ) M.Stanley, Türkiye 2017 yılı büyüme tahminini % 3,3’den % 4,3’e yükseltti. (Kaynak: 11 Eylül 2017 www.bloomberght.com ) Goldman Sachs, Türkiye 3.çeyrekte % 7 civarı büyüyeceğini söyledi. (Kaynak: 11 Eylül 2017 www.bloomberght.com ) Deniz Baykal, “benim kanaatime göre 2018 Kasım ayında erken seçim olacak” dedi. (Kaynak: 11 Eylül 2017 Anadolu Ajansı ) JP Morgan, Türkiye’nin 2017 yılı büyüme rakamını % 4,6’dan % 5,3’e yükseltti. (Kaynak: 11 Eylül 2017 www.bloomberght.com )

BMGK, Kuzey Kore’ye uygulanacak yeni yaptırımları kabul etti BMGK, Kuzey Kore’ye uygulanacak yeni yaptırımları kabul etti. (Kaynak: 12 Eylül 2017 www.cnnturk.com ) Türkiye’de yaşayan 3 milyon civarı Suriyeli göçmen, Türkiye’nin kişi başı milli gelirini yaklaşık 397 dolar arttırıyor. Kişi başı milli gelir bulunurken, Suriyeli nüfus dikkate alınmıyor. (Kaynak: 12 Eylül 2017 www.haberturk.com ) Hazine tahvil ihalesi yaptı, 6 milyar 334 milyon TL borçlandı. Ortalama faiz % 10,64 oldu. (Kaynak: 12 Eylül 2017 Hazine Müsteşarlığı ) Dünyanın önemli varlık fonlarından Norveç Varlık Fonunun değeri 1 trilyon dolara yaklaştı. (Kaynak: 12 Eylül 2017 www.haberturk.com ) Almanya Başbakanı Merkel, Türkiye’ye silah satışı tamamen durmamalı, dedi. (Kaynak: 12 Eylül 2017 www.ahaber.com.tr ) ABD Dışişleri Bakanlığı Sözcüsü, “Nato üyesi ülkelerin Nato sistemiyle uyumlu silah kullanmaları önemli” dedi. (Kaynak: 13 Eylül 2017 www.ntv.com.tr )

JP Morgan CEO’su Dimon, Bitcoin’un sonunun iyi olmayacağını söyledi JP Morgan CEO’su Dimon, Bitcoin’un sonunun iyi olmayacağını söyledi. (Kaynak: 13 Eylül 2017 www.bloomberght.com ) Avrupa Konisyonu Başkanı Jean-Claude Junker, “Türkiye yönetimi, üyelik müzakerelerinin başarısızlıkla sonuçlanması için zemin oluşturuyor ve kendini AB’den uzaklaştırıyor” dedi. (Kaynak: 13 Eylül 2017 Anadolu Ajansı ) Cumhurbaşkanı Baş Danışmanı Bülent Gedikli, Danışman Cemil Ertem için arkadaşımız biraz tecrübesiz, dedi. (Kaynak: 13 Eylül 2017 www.bloomberght.com ) Cumhurbaşkanlığı sözcüsü İbrahim Kalın, Kuzey Irak kürt bölgesel yönetiminin Referandum kararından derhal vazgeçmelidir, dedi. (Kaynak: 14 Eylül 2017 www.haberturk.com ) Trump Meksika sınırına örmeyi planladığı duvarı ertelediğini belirtti. (Kaynak: 14 Eylül 2017 www.reuters.com ) ABD’nin özel temsilcisi Mc Gurk, Kuzey Irak referandumunun ertelenmesi gerektiğini belirtti. (Kaynak: 14 Eylül 2017 www.cnnturk.com )

Belçika istinaf mahkemesi “PKK’nın terör örgütü olmadığı yönünde karar verdi. PKK’lıların terör örgütü kapsamında yargılanamayacağını belirtti. (Kaynak: 14 Eylül 2017 www.ahaber.com.tr ) Kuzey Kore tekrar bir füze denemesi yaptı. (Kaynak: 14 Eylül 2017 Anadolu Ajansı ) Fransa Dışişleri Bakanlığı sözcüsü “Türkiye’nin Rusya’dan S-400 füze savunma sistemi alması Türkiye’nin bağımsız bir tercihidir ve Nato ülkeleri bu konuda yorum yapamaz” dedi. (Kaynak: 14 Eylül 2017 www.ahaber.com.tr ) Dışişleri Bakanlığı, Irak Kürt Bölgesel Yönetiminin referandum yapmasının mutlaka bir bedeli olacağını vurguladı. (Kaynak: 14 Eylül 2017 www.cnnturk.com ) Societe General direktörü Phoenix Kalen, Dolar/TL kurunun yıl sonunda 3,35 TL olacağını beklediklerini söyledi. (Kaynak: 14 Eylül 2017 www.bloomberght.com )

Fitch Türkiye’de 2017 yılı sonunda enflasyonun % 10,7 olacağını tahmin ettiklerini söyledi. (Kaynak: 14 Eylül 2017 www.bloomberght.com ) Nato Genel sekreteri, “Nato üyelerinin hangi silahları alacaklarına kendileri karar verir” dedi. (Kaynak: 14 Eylül 2017 www.ntv.com.tr ) Emtia piyasası uzmanı Jim Rickards, “Benim baktığım büyük resimde altının onsu 2015 yılı 15 Aralıkta dip seviyesini gördü (1,050 dolar) ve altının ons fiyatının 10 bin dolar olacağını tahmin ediyorum, dedi. (Kaynak: 15 Eylül 2017 www.bloomberght.com ) Fransa Cumhurbaşkanı Macron, Katar’a uygulanan ambargonun kaldırılmasını istedi. (Kaynak: 15 Eylül 2017 Anadolu Ajansı ) Kuzey Kore lideri Kim, Nükleer silahlara yatırıma devam edeceğini ve Nükleer silahları geliştireceğini ve ABD ile güç dengesini kuracağını söyledi. (Kaynak: 15 Eylül 2017 www.haberturk.com )

Almanya Başbakanı Merkel, Türkiye’nin AB ile üyelik müzakereleri oy çokluğu ile askıya alınabilir. (Kaynak: 16 Eylül 2017 www.cnnturk.com ) Çalışma Bakanı Julide Sarıeroğlu, Taşeron düzenlemesinin yıl sonuna kadar biteceğini söyledi. (Kaynak: 17 Eylül 2017 www.ahaber.com.tr ) Türkiye Barolar Birliği (TBB) Başkanı Metin Feyzioğlu, Kuzey Irakta yapılan referandumun uluslar arası Hukuka ve Irak anayasasına aykırı olduğunu belirtti. (Kaynak: 17 Eylül 2017 www.ntv.com.tr ) Fransa Dışişleri Bakanı, Kuzey Iraktaki referandumun yapılmasının uygun olmadığını söyledi. (Kaynak: 18 Eylül 2017 www.cnnturk.com ) İran Cumhurbaşkanı Ruhani, ABD’nin İran ile yaptığı Nükleer silah anlaşmasını bozması durumunda ABD’nin ağır bedel ödeyeceğini söyledi. (Kaynak: 19 Eylül 2017 Anadolu Ajansı )

Toys R Us, ABD’de iflas başvurusunda bulundu Toys R Us, ABD’de iflas başvurusunda bulundu. (Kaynak: 19 Eylül 2017 www.bloomberght.com ) Rabobank Stratejisti Matys, Euro/Dolar paritesinin önümüzdeki yıl (2018 yılında) 1,25 olacağını beklediklerini söyledi. 2017 yılı sonu ise Dolar/TL kurunun 3,35 TL olacağını tahmin ettiklerini belirtti. (Kaynak: 20 Eylül 2017 www.bloomberght.com ) Rusya, 2018 yılında itibaren, bütün limanlarda Dolar yerine Ruble kullanacağını belirtti. (Kaynak: 20 Eylül 2017 www.haberturk.com ) OECD, Dünya Ekonomisinin 2017 yılında % 3,5 büyüyeceği tahminini korurken 2018 yılında dünya ekonomisi büyüme rakamını yükseltti % 3,7’ye çıkardı. (Kaynak: 20 Eylül 2017 www.bloomberght.com ) Fed, 2017 yılı Eylül ayı toplantısında faizleri değiştirmedi % 1- % 1,25’de tuttu. Fed, bilanço küçültmeye Ekim ayında başlayacağını söyledi. (Kaynak: 20 Eylül 2017 www.cnnturk.com )

Fed’in faiz artırmama kararından sonra, AB’de 10 yıllık tahvil faizi yükseldi % 2,287 oldu. (Kaynak: 21 Eylül 2017 www.ntv.com.tr ) Robabank Stratejisti Matys, Fed’in şahin duruşunu koruması durumunda Dolar/TL’nin yukarı yönlü düzeltici bir sıçrama yapabileceğini belirtti. (Kaynak: 21 Eylül 2017 www.bloomberght.com ) Standard and Poors, Çin’in kredi notunu A+’ya indirdi. (Kaynak: 21 Eylül 2017 www.reuters.com ) Almanya Başbakanı Merkel, Türkiye ile olan ticari ilişkimizi azaltabiliriz, dedi. (Kaynak: 21 Eylül 2017 www.cnnturk.com ) Cumhurbaşkanımız Recep Tayyip Erdoğan ile ABD Başkanı Trump, ABD’de biraraya geldiler. Görüşme 50 dakika sürdü. (Kaynak: 22 Eylül 2017 www.ahaber.com.tr ) Standart and Poors, Çin’den sonra Hongkong’un da kredi notunu düşürdü. (Kaynak: 22 Eylül 2017 www.reuters.com )

Başbakan Binali Yıldırım, taşeron işçilerin kadro sorununu yıl sonuna kadar çözeceğiz, dedi. (Kaynak: 22 Eylül 2017 www.haberturk.com ) Trupm attığı Twitte, “Halkının açlık çekmesine yada ölmesine aldırmayan deli adam Kim Jong Un, hiç görülmemiş bir şekilde test edilecek” dedi. (Kaynak: 22 Eylül 2017 Twetter ) Yıldız Holding’e bağlı Polinas Plastik, Propak Ambalajı satın aldı. (Kaynak: 22 Eylül 2017 Anadolu Ajansı ) İBB Başkanı Kadir Topbaş istifa etti. (Kaynak: 22 Eylül 2017 www.ntv.com.tr ) ABD özel temsilcisi Mc Gurk, Kuzey Irak referandumu için çok riskli ve kabul edilemez, dedi. (Kaynak: 22 Eylül 2017 Anadolu Ajansı ) İspanya Katalonya’da 1 Ekim’de yapılacak bağımsızlık referandumu için gerginlikler yaşanıyor. (Kaynak: 22 Eylül 2017 www.cnnturk.com )

Çin, BMGK kararları çerçevesinde, Kuzey Kore’den yaptığı tekstil ithalatını durdurduğunu ve bu ülkeye yaptığı petrol ihracatını sınırladığını belirtti. (Kaynak: 22 Eylül 2017 www.reuters.com ) MGK kurulu toplandı ve şu karar alındı “Tüm ikazlarımıza rağmen bu referandum yapılması halinde, Türkiye ikili ve uluslar arası anlaşmalardan doğan haklarını mahfuz tutar” dedi. (Kaynak: 22 Eylül 2017 www.ahaber.com.tr ) Moody’s, İngiltere’nin kredi notunu Aa1’den Aa2’ye indirdi. (Kaynak: 22 Eylül 2017 www.bloomberght.com ) Bütün oda ve borsaların bu yıl yapılacak seçimleri 2018 Nisan ayına ertelendi. (Kaynak: 23 Eylül 2017 www.haberturk.com ) TBMM’de Irak ve Suriye’ye asker gönderme ile ilgili tezkere kabul edildi. (Kaynak: 23 Eylül 2017 www.ntv.com.tr ) İran, hava sahasını İKBY’ne kapattı. (Kaynak: 25 Eylül 2017 Anadolu Ajansı )

Irak merkezi yönetimi, IKBY’den sınır kapılarını ve havaalanlarını devretmesini istedi. (Kaynak: 25 Eylül 2017 www.cnnturk.com ) Cumhurbaşkanımız Recep Tayyip Erdoğan Kuzey Irak için “bir gece ansızın gelebiliriz” dedi. (Kaynak: 25 Eylül 2017 www.ahaber.com.tr ) Dışişleri Bakanımız Mevlüt Çavuşoğlu, Kuzey Irak’ta “Türkmenler hedef alınırsa askeri müdahale gerçekleşir” dedi. (Kaynak: 25 Eylül 2017 Anadolu Ajansı ) Silopi/Habur bölgesinde Irak ile Türkiye ortak tatbikat yapıyor. (Kaynak: 25 Eylül 2017 www.haberturk.com ) Commerzbank, Dolar/TL kurunun 2017 yılı sonunda 3,50 TL , 2018 yılı sonunda ise 3,90 TL olacağını beklediklerini söyledi. (Kaynak: 27 Eylül 2017 www.bloomberght.com ) Türkiye’de 2017 yılı ilk 8 ayında beyaz eşya satışları geçen yıla göre % 24 arttı. (Kaynak: 27 Eylül 2017 Anadolu Ajansı )

Bankalar kurulunun yaz saati uygulaması Danıştay Daireleri Kurulunca durduruldu. (Kaynak: 27 Eylül 2017 www.haberturk.com ) Abdullah Gül’ün eski yaverine ağırlaştırılmış müebbet hapsi verildi. (Kaynak: 27 Eylül 2017 www.ahaber.com.tr ) Hazine tarafından, altına dayalı tahvillerin ve kira sertifikaların 2 yıl vadeli olacağı ve faizinin % 2,4 olacağı belirtildi. (Kaynak: 27 Eylül 2017 Anadolu Ajansı ) Türkiye’den Erbil ve Süleymaniye’ye yapılan uçuşlar iptal edildi. (Kaynak: 27 Eylül 2017 www.cnnturk.com ) MHP lideri Bahçeli, “en az 5.000 ülkücü gönüllü, başta Kerkük olmak üzere, Türkmenlerin yaşadığı Türk kentlerindeki varlık, birlik ve dirlik mücadelesine katılmak üzere hazır beklemektedir” dedi. (Kaynak: 27 Eylül 2017 www.ntv.com.tr )

Irak Kürt Bölgesel Yönetimi referandum sonucunu açıkladı, % 93 evet çıktı. Katılım oranı ise % 72’dir. (Kaynak: 27 Eylül 2017 www.haberturk.com ) Finlandiyalı Componenta şirketi 2006 yılında 202 milyon dolara satın aldığı Döktaş hisselerini hisse değeri 1 Euro ile Döktaş Metal’e geri sattı ve Türkiye’den çıktı. (Kaynak: 28 Eylül 2017 Anadolu Ajansı ) Dışişleri Bakanlığı, Kuzey Irak’taki Türk vatandaşlarına bölgeden ayrılmalarını istedi. (Kaynak: 28 Eylül 2017 www.ntv.com.tr ) Cumhurbaşkanımız Erdoğan ile Putin, Ankara’da ortak basın toplantısı yaptı ve “Gerek Irak’ın gerekse Suriye’nin toprak bütünlüğü konusunda hem fikiriz” dediler. “Maalesef bölgesel yönetim, tüm dostça ikazlara rağmen referandumu düzenlemekle çok büyük yanlış yapmıştır. Her zaman ifade ettiğimiz gibi, kişisel kısa vadeli çıkarlar uğruna hiç kimsenin bölgemizi ateşe atmaya, gerilimi tırmandırmaya hakkı yoktur” dendi. (Kaynak: 28 Eylül 2017 www.ahaber.com.tr )

Türkiye, artık petrol ithalatı konusunda Kuzey Irak Kürt yönetimi ile değil, Bağdat ile görüşecek ve işbirliği yapacak. (Kaynak: 28 Eylül 2017 www.ahaber.com.tr ) Orta Vadeli Program (OVP), resmi gazetede yayınlandı. OVP, 2018-2020 dönemini kapsamaktadır. (Kaynak: 28 Eylül 2017 www.bloomberght.com ) Hükümet Milli Derecelendirme Kuruluşu kurmaya yönelik çalışmalar başlattı. (Kaynak: 28 Eylül 2017 Anadolu Ajansı ) Cumhuriyet Gazetesi Genel Yayın Yönetmeni Can Dündar hakkında kırmızı bülten çıkarıldı ve iade talebinde bulunuldu. (Kaynak: 28 Eylül 2017 www.ntv.com.tr ) ABD Dışişleri Bakanlığı, ABD vatandaşlarının Türkiye’ye gitme konusunda uyardı ve dikkatli olmaları gerektiğini belirtti. (Kaynak: 28 Eylül 2017 www.haberturk.com ) Meral Akşener , yeni partinin isminin ve kurucular kurulunun 25 Ekimde açıklanacağını söyledi. (Kaynak: 29 Eylül 2017 www.ntv.com.tr )

Fitch, Dutsche Bank’ın kredi notunu “A-”den “BBB+”ya düşürüldü Fitch, Dutsche Bank’ın kredi notunu “A-”den “BBB+”ya düşürüldü. (Kaynak: 29 Eylül 2017 www.bloomberght.com ) Türkiye’nin enerji ithalatı 2017 Ağustos ayında geçen yıla göre % 37 artarak 3,254 milyar dolar oldu. (Kaynak: 29 Eylül 2017 www.tuik.gov.tr ) Türkiye’den Süleymaniye ve Erbil’e yapılan bütün uçuşlar süresiz olarak iptal edilmiştir. (Kaynak: 29 Eylül 2017 www.cnnturk.com ) ABD Dışişleri Bakanı Rex Tillerson, “ABD’nin İKBY’nin tek taraflı yaptığı referandumu tanımadığını” belirtti. (Kaynak: 29 Eylül 2017 www.reuters.com ) ABD Sağlık Bakanı Price istifa etti. (Kaynak: 30 Eylül 2017 www.ntv.com.tr ) İspanya hükümeti ve polisi, Katalonya’da yapılacak seçime izin vermiyor ve sandıklara el koyuyor. (Kaynak: 30 Eylül 2017 www.haberturk.com )

2017 YILI İLK 3 AY BÜYÜME RAKAMLARI 2017 yılı ilk 3 ay büyüme rakamları (Kaynak: 12 Haziran 2017 Eurostat ) 2017 YILI İLK 3 AY BÜYÜME RAKAMLARI ÜLKE ORAN % AB - 28 ÜYE ORTALAMA 2,1 AB - EURO BÖLGESİ - 19 ÜYE 1,9 TÜRKİYE 5,0 AB İÇİNDE 1. ROMANYA 5,6 AB İÇİNDE 2. SLOVENYA AB İÇİNDE 3. POLONYA 4,2

DÜNYADA KÜRESEL SERVET Dünyada Küresel servet artıyor. 2016 yılında 166,5 trilyon dolar oldu. (Kaynak: 14 Haziran 2017 The Boston Consulting Group Küresel Varlık Raporu ) DÜNYADA KÜRESEL SERVET YILI TUTARI ($) 2014 151 TRİLYON 2015 158 TRİLYON 166,5 TRİLYON

DÜNYANIN EN YENİLİKÇİ ÜLKELERİ Dünya’nın En Yenilikçi Ülkeleri açıklandı. Dünya Fikri Mülkiyet Teşkilatı ve Cornell Üniversitesi yaptığı ortak çalışmada en yenilikçi 128 ülke yayınlandı, Türkiye 43. ülke oldu. (Kaynak: 16 Haziran 2017 www.bloomberght.com ) DÜNYANIN EN YENİLİKÇİ ÜLKELERİ NO ÜLKE 1 İSVİÇRE 2 İSVEÇ 3 HOLLANDA 4 ABD 5 İNGİLTERE 6 DANİMARKA 7 SİNGAPUR 8 FİNLANDİYA 9 ALMANYA 10 İRLANDA 43 TÜRKİYE

British Petrol’ün 2017 yılı Dünya Enerji Raporuna göre, Dünya’da 186,6 milyon metreküp doğalgaz rezervi bulunmaktadır. (Kaynak: 24 Haziran 2017 British Petrol ) EN FAZLA DOĞALGAZ REZERVİNE SAHİP ÜLKELER NO ÜLKE REZERV MİKTARI (TRİLYON METREKÜP) 1 İRAN 33,5 2 RUSYA 32,3 3 KATAR 24,3 4 TÜRKMENİSTAN 17,5 5 ABD 8,7 6 SUUDİ ARABİSTAN 8,4 7 BİRLEŞİK ARAP EMİRLİKLERİ 6,1 8 VENEZUELA 5,7

DÜNYANIN İLK 10 ZENGİNİ (2017 YILI) (MİLYAR DOLAR) Dünya’nın en zengin 500 kişinin serveti 5 trilyon doları geçti. (Kaynak: 17 Temmuz 2017 Forbes ) DÜNYANIN İLK 10 ZENGİNİ (2017 YILI) (MİLYAR DOLAR) NO İSİM ŞİRKET SERVET 1 BİLL GATES MİCROSOFT 90,9 2 JEFFREY BEZOS AMAZON 85,8 3 AMANCİO ORTEGA ZARA 82,1 4 WARREN BUFFETT BERKZHİRE HATHAWAY 73,5 5 MARK ZUCKERBERG FACEBOOK 68,2 6 CARLOS SLİM MEKSİKA TELEKOM 63,5 7 LAWRENCE JOSEPH ELLİSON ORACLE 52,3 8 BERNARD ARNAULT LOUİS VUİTTON 50,0 9 LAWRENCE LARRY PAGE GOOGLE 48,3 10 CHARLES KOCH KOCH 47,9

DÜNYADA EN YÜKSEK PETROL REZERVİNE SAHİP ÜLKELER Dünyada En Yüksek Petrol Rezervine Sahip Ülkeler 2017 Haziran Dünya Enerji Raporu. (Kaynak: 19 Temmuz 2017 Dünya Enerji Raporu ) DÜNYADA EN YÜKSEK PETROL REZERVİNE SAHİP ÜLKELER HAZİRAN 2017 NO ÜLKE VARİL REZERV MİKTARI (MİLYAR) 1 VENEZUELA 300,9 MİLYAR VARİL 2 SUUDİ ARABİSTAN 266,5 MİLYAR VARİL 3 KANADA 171,5 MİLYAR VARİL 4 İRAN 158,4 MİLYAR VARİL 5 IRAK 153,0 MİLYAR VARİL   TOPLAM DÜNYA REZERVİ 1 TRİLYON 707 MİLYAR VARİL

DÜNYADA EN ÇOK PETROL ÜRETEN ÜLKELER GÜNLÜK/VARİL Dünyada En Çok Petrol Üreten Ülkeler (Kaynak: 19 Temmuz 2017 www.bloomberght.com ) DÜNYADA EN ÇOK PETROL ÜRETEN ÜLKELER GÜNLÜK/VARİL NO ÜLKE GÜNLÜK VARİL ÜRETİMİ 1 ABD 12,4 MİLYON VARİL 2 SUUDİ ARABİSTAN 12,3 MİLYON VARİL 3 RUSYA 11,2 MİLYON VARİL 4 İRAN 4,6 MİLYON VARİL 5 IRAK 4,4 MİLYON VARİL  

MİLYARDERLERİN BURÇLARI Milyarderlerin Burçları (Kaynak: 26 Temmuz 2017 www.bigpara.com ) MİLYARDERLERİN BURÇLARI AD-SOYAD BURÇ GEORGE SOROS ASLAN WARREN BUFFETT BAŞAK AMANCİO ORTEGA KOÇ MİCHAEL BLOOMBERG KOVA JİM WALTON İKİZLER JACH MA TERAZİ BİLL GATES AKREP CARLOS SLİM HELU LARRY ELLİSON MARK ZUCKERBERG BOĞA JEFF BEZOS OĞLAK LARRY PAGE CARL ICAHN WANG JİANLİN

BAZI ABD ŞİRKETLERİNİN PİYASA DEĞERİ Bazı ABD Şirketlerinin Piyasa Değeri (Kaynak: 29 Temmuz 2017 ) BAZI ABD ŞİRKETLERİNİN PİYASA DEĞERİ ŞİRKET TUTAR ($) FACEBOOK 497 MİLYAR DOLAR AMAZON 482 MİLYAR DOLAR

BANKACILIK SEKTÖRÜNÜN TOPLAM KARI (TL) Bankacılık Sektörünün Toplam Karı (TL) (Kaynak: 31 Temmuz 2017 www.bddk.org.tr ) BANKACILIK SEKTÖRÜNÜN TOPLAM KARI (TL) 2016 İLK 6 AY 2017 İLK 6 AY DEĞİŞİM % 19 MİLYAR 33 MİLYON 25 MİLYAR 355 MİLYON (+) 33,2%

2017 YILI İLK 7 AYDA ANTALYA'YA GELEN TURİST SAYISI Antalya’ya gelen Rus Turist sayısı 2017 yılı ilk 7 ayda geçen yıla göre % 4.000 arttı ve 2 milyon 5 bin kişi oldu. (Kaynak: 02 Ağustos 2017 Anadolu Ajansı ) 2017 YILI İLK 7 AYDA ANTALYA'YA GELEN TURİST SAYISI   ÜLKE TURİST SAYISI 1 RUSYA 2 MİLYON 5 BİN 2 ALMANYA 825 BİN 3 UKRAYNA 421 BİN 4 İNGİLTERE 189 BİN 5 KAZAKİSTAN 146 BİN 6 HOLLANDA 132 BİN

2016 YILI VERGİ REKORTMENLERİ 2016 yılı Vergi Rekortmenleri listesi açıklandı. (Kaynak: 08 Ağustos 2017 www.bloomberght.com ) 2016 YILI VERGİ REKORTMENLERİ 1 SEMAHAT SEVİM ARSEL 46.885.202,91 İSTANBUL 2 MUSTAFA RAHMİ KOÇ 45.173.554,47 ANKARA 3 ŞARİK TARA 33.500.757,92 4 SUNA KIRAÇ 28.660.951,69 5 (*) 6 7 8 9 MEHMET ÖMER KOÇ 21.590.081,41 10 11 12 13 14 15 FERİT FAİK ŞAHENK 16.312.318,68 16 HASAN FEHMİ DEMİR 16.256.438,42 17 MEHMET SİNAN TARA 15.977.913,63 18 ERMAN ILICAK 14.158.168,86 19 20 VELİ ERGİN İMRE 11.198.656,85

RUSYA'DAN YABANCI SERMAYE ÇIKIŞI (MİLYAR DOLAR) Rusya’dan Yabancı Sermaye Çıkışı (milyar dolar) (Kaynak: 09 Ağustos 2017 www.ekonomi.gov.tr ) RUSYA'DAN YABANCI SERMAYE ÇIKIŞI (MİLYAR DOLAR) 2016 YILI OCAK-TEMMUZ 2017 YILI OCAK-TEMMUZ ARTIŞ ORANI 8,8 MİLYAR $ 13,1 MİLYAR $ 48,80%

ALMANYA BÜYÜME RAKAMLARI Almanya Büyüme Rakamları (Kaynak: 15 Ağustos 2017 Anadolu Ajansı ) ALMANYA BÜYÜME RAKAMLARI 2017 YILI 1. ÇEYREK 0,7% 2017 YILI 2. ÇEYREK 0,6%

DÜNYANIN EN YAŞANILIR KENTLERİ The Economist Intelligence Unit, istikrar, güvenlik, altyapı, sağlık, kültür ve eğitim kriterlerine göre dünyanın en yaşanılır kentlerini belirledi. (Kaynak: 16 Ağustos 2017 Anadolu Ajans ) DÜNYANIN EN YAŞANILIR KENTLERİ   ŞEHİR 100 ÜZERİNDEN PUAN BİRİNCİ MELBOURNE (AVUSTRALYA) 97,5 İKİNCİ VİYANA (AVUSTURYA) 97,4 ÜÇÜNCÜ VANCOUVER (KANADA) 97,3 DÖRDÜNCÜ TORONTO (KANADA) 97,2 BEŞİNCİ ADELAIDE (AVUSTRALYA) 96,6

ABD PETROL SONDAJ KULE SAYISI ABD PETROL SONDAJ KULE SAYISI (Kaynak: 28 Ağustos 2017 Baker Hughes ) ABD PETROL SONDAJ KULE SAYISI YILI AY SAYISI 2014 EKİM AYI 1.609 ADET 2016 MAYIS AYI 316 ADET 2017 OCAK AYI 522 ADET 17-21 TEMMUZ AYI 764 ADET 24-28 TEMMUZ AYI 766 ADET 31 TEMMUZ 04 AĞUSTOS 765 ADET 07-11 AĞUSTOS 768 ADET 14-18 AĞUSTOS 763 ADET 21-25 AĞUSTOS 759 ADET  

TÜRKİYE'NİN BÜYÜME ORANLARI (%) Türkiye 2017 yılı büyüme oranları (Kaynak: 31 Ağustos 2017 www.bloomberght.com ) TÜRKİYE'NİN BÜYÜME ORANLARI (%)   2015 2016 2017 1. Çeyrek 3,5% 4,7% 5,2% 2. Çeyrek 7,2% 3,1% 5,1% 3. Çeyrek 5,9% -1,3% 4. Çeyrek 7,4% TOPLAM 6,0% 2,5%

ABD’DE İŞSİZLİK ORANI VE TARIMDIŞI İSTİHDAM (Kaynak: 01 Eylül 2017 www ABD’DE İŞSİZLİK ORANI VE TARIMDIŞI İSTİHDAM (Kaynak: 01 Eylül 2017 www.tr.investing.com ) ABD İŞSİZLİK ORANI VE TARIMDIŞI İSTİHDAM ARTISI (2017 YILI) TARİH İŞSİZLİK ORANI (%) TARIMDIŞI İSTİHDAM ARTISI (BİN) 2017 OCAK 4,8% 227 BİN 2017 ŞUBAT 4,7% 235 BİN 2017 MART 4,5% 219 BİN 2017 NİSAN 4,4% 211 BİN 2017 MAYIS 4,3% 174 BİN 2017 HAZİRAN 222 BİN 2017 TEMMUZ 209 BİN 2017 AĞUSTOS 189 BİN  

ENFLASYON ORANLARI TABLOSU (Kaynak: 05 Eylül 2017 www.tuik.gov.tr )   2008 2009 2010 2011 2012 Yıllık Artış Aylık Artış OCAK 8,17 0,80 8,19 1,85 4,90 0,41 10,61 0,56 ŞUBAT 9,10 1,29 10,13 1,45 4,16 0,73 10,43 MART 9,15 0,96 9,56 0,58 3,99 0,42 NİSAN 9,66 1,68 10,19 0,60 4,26 0,87 11,14 1,52 MAYIS 10,74 1,49 -0,36 7,17 2,42 8,28 -0,21 HAZİRAN 8,37 -0,56 6,24 -1,43 8,87 -0,90 TEMMUZ 12,06 7,58 -0,48 6,31 -0,41 9,07 -0,23 AĞUSTOS 11,77 -0,24 -24,00 8,33 0,40 6,65 8,88 EYLÜL 11,13 0,45 9,24 1,23 6,15 0,75 9,19 1,03 EKİM 11,99 2,60 8,62 1,83 7,66 3,27 7,80 1,96 KASIM 10,76 0,83 7,29 0,03 9,48 7,73 6,37 0,38 ARALIK 10,06 6,40 -0,30 10,45 6,16

ENFLASYON ORANLARI TABLOSU (Kaynak: 05 Eylül 2017 www.tuik.gov.tr )   2013 2014 2015 2016 2017 Yıllık Artış Aylık Artış OCAK 7,31 1,65 7,75 1,98 7,24 1,10 9,58 1,82 9,22 2,46 ŞUBAT 7,03 0,30 7,89 0,43 7,55 0,71 8,78 0,02 10,13 0,81 MART 7,29 0,66 8,39 0,13 7,61 1,19 7,46 -0,04 11,29 1,02 NİSAN 6,13 0,42 9,38 1,34 7,91 1,63 6,57 0,78 11,87 1,31 MAYIS 6,51 0,15 9,66 0,40 8,09 0,56 6,58 0,58 11,72 0,45 HAZİRAN 8,30 0,76 9,16 0,31 7,20 -0,51 7,64 0,47 10,90 -0,27 TEMMUZ 8,88 9,32 6,81 0,09 8,05 -0,29 9,79 AĞUSTOS 8,17 -0,10 9,54 7,14 8,79 1,16 10,68 0,52 EYLÜL 7,88 0,77 8,86 0,14 7,95 0,89 7,28 0,18 11,20 0,65 EKİM 7,71 1,80 8,96 1,90 7,58 1,55 7,16 1,44 KASIM 7,32 0,01 9,15 8,10 0,67 7,00 ARALIK 7,40 0,46 -0,44 8,81 0,21 8,53 1,64

ENFLASYON ORANLARI GRAFİĞİ (Kaynak: 05 Eylül 2017 www.tuik.gov.tr )

2017 YILI TÜRKİYE İMALAT SANAYİ PMI TÜRKİYE İMALAT SANAYİ PMI (Kaynak: 05 Eylül 2017 www.tr.investing.com ) 2017 YILI TÜRKİYE İMALAT SANAYİ PMI TARİH MİKTARI 02.01.2017 47,7 01.02.2017 48,7 01.03.2017 49,7 03.04.2017 52,3 02.05.2017 51,7 01.06.2017 53,5 03.07.2017 54,7 01.08.2017 53,6 05.09.2017 55,3  

2017 YILI EURO BÖLGESİ PERAKENDE PMI EURO BÖLGESİ PERAKENDE PMI (Kaynak: 06 Eylül 2017 www.tr.investing.com ) 2017 YILI EURO BÖLGESİ PERAKENDE PMI AYI MİKTARI 05.01.2017 50,4 06.02.2017 50,1 06.03.2017 49,9 06.04.2017 49,5 05.05.2017 52,7 06.06.2017 52,0 06.07.2017 53,2 04.08.2017 51,0 06.09.2017 50,8  

ULUSLAR ARASI DOĞRUDAN YATIRIM GİRİŞLERİ (FİİLİ GİRİŞLER) Türkiye’ye yapılan uluslar arası doğrudan yatırım tablosu (Kaynak: 07 Eylül 2017 www.ekonomi.gov.tr ) ULUSLAR ARASI DOĞRUDAN YATIRIM GİRİŞLERİ (FİİLİ GİRİŞLER)   2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 Uluslar Arası Doğrudan Yatırım Girişi (Toplam) 9.099 16.182 13.628 12.896 12.828 17.550 12.273 Uluslar Arası Doğrudan Sermaye 6.221 14.145 10.128 9.322 8.370 11.710 6.277 Diğer Sermaye (Net) 384 24 864 525 137 1.684 2.106 Gayrimenkul (Net) 2.494 2.013 2.636 3.049 4.321 4.156 3.890

ULUSLAR ARASI DOĞRUDAN YATIRIM GİRİŞLERİ Türkiye’ye yapılan uluslar arası doğrudan yatırım tablosu (Kaynak: 07 Eylül 2017 www.ekonomi.gov.tr ) ULUSLAR ARASI DOĞRUDAN YATIRIM GİRİŞLERİ   OCAK ŞUBAT MART 2016 2017 Uluslar Arası Doğrudan Yatırım Girişi 1.129 601 1.611 1.059 2.752 2.803 Uluslar Arası Doğrudan Sermaye 390 279 539 483 1.114 1.589 Diğer Sermaye (Net) 368 42 66 570 153 Gayrimenkul (Net) 371 280 682 510 1.068 1.061 NİSAN MAYIS HAZİRAN 3.532 3.604 4.295 4.777 5.328 4.902 1.473 2.607 2.200 3.634 2.736 4.108 797 -264 915 -169 1.207 116 1.262 1.261 1.540 1.541 1.805 2.424 TEMMUZ 6.324 5.710 3.200 4.512 1412 176 2.135 2.799

2017 YILI EURO BÖLGESİ BÜYÜME ORANI Euro Bölgesi 2017 2. çeyrekte % 0,6 büyüdü. (Kaynak: 07 Eylül 2017 Eurostad ) 2017 YILI EURO BÖLGESİ BÜYÜME ORANI DÖNEM ORAN % 2017 1.ÇEYREK 0,3% 2017 2. ÇEYREK 0,6%  

AVM CİRO ENDEKSİ (Kaynak: 07 Eylül 2017 Alışveriş Merkezi ve Yatırımcılar Derneği ) 2014 2015 2016 2017 OCAK 148 179 202 199 ŞUBAT 138 155 178 184 MART 147 167 170 197 NİSAN 165 182 208 MAYIS 157 188 196 216 HAZİRAN 163 171 194 236 TEMMUZ 162 189 223 AĞUSTOS 187 185   EYLÜL EKİM 175 204 KASIM ARALIK 193 224 239

SANAYİ ÜRETİM ENDEKSİ TABLOSU SANAYİ ÜRETİM ENDEKSİ TABLOSU (Kaynak: 08 Eylül 2017 www.tuik.gov.tr ) SANAYİ ÜRETİM ENDEKSİ TABLOSU   2013 2014 2015 2016 2017 OCAK 113,2 121,7 120,1 127,0 129,8 ŞUBAT 115,2 120,8 128,2 129,5 MART 114,6 119,3 124,6 127,7 131,0 NİSAN 115,5 120,6 125,1 126,0 133,9 MAYIS 114,7 118,7 121,2 127,5 132,0 HAZİRAN 117,6 119,7 124,8 126,5 131,6 TEMMUZ 117,8 123,0 123,1 117,9 134,6 AĞUSTOS 114,1 118,4 125,7 128,0 EYLÜL 120,0 123,4 125,8 123,3 EKİM 117,3 120,2 125,6 128,3 KASIM 119,2 120,4 124,9 ARALIK 121,1 128,1 YILLIK OTALAMA 116,5 124,1 126,4

TÜRKİYE’NİN ALTIN İTHALATI VE İHRACATI RAKAMLARI (Kaynak: 11 Eylül 2017 www.borsaistanbul.com www.immib.org.tr   ALTIN İTHALATI (KG) ALTIN İHRACATI ($) AY 2016 2017 OCAK 1.040,62 10.037,27 245.888,64 4.419.688,36 ŞUBAT 1.265,91 18.026,82 76.180,75 1.111.452,81 MART 1.677,77 28.381,78 10.312,51 1.448.047,83 NİSAN 3.227,64 23.942,79 9.707,91 564.715,03 MAYIS 9.513,90 48.012,79 103.445,11 526.803,32 HAZİRAN 9.492,91 46.390,18 678.941,97 250.236,34 TEMMUZ 4.401,22 62.852,69 670.212,26 929.325,89 AĞUSTOS 5.654,45 23.538,91 24.793,65 327.875,24 EYLÜL 7.100,26 1.006.969,40 EKİM 18.201,01 56.351,83 KASIM 7.955,91 2.189.541,15 ARALIK 36.661,47 686.401,39 YILLIK TOPLAM 106.193,07 261.183,23 5.758.746,57 9.578.144,82

HAZİNE NAKİT GERÇEKLEŞMELERİ (Kaynak: 11 Eylül 2017 Hazine Müsteşarlığı ) 2017 YILI HAZİNE NAKİT GERÇEKLEŞMELERİ (MİLYON) AY TOPLAM GELİRLER TOPLAM GİDERLER NAKİT DENGESİ GELİRLER ÖZELLEŞTİRME VE FON GELİRLERİ FAİZ DIŞI GİDERLER FAİZ ÖDEMELERİ OCAK 51.470 4.265 40.869 5.369 9.497 ŞUBAT 37.784 109 52.402 5.667 -20.176 MART 49.842 162 54.559 7.352 -11.907 NİSAN 51.217 3.141 55.036 2.998 -3.677 MAYIS 56.010 534 47.497 3.493 5.555 HAZİRAN 45.977 676 57.810 1.485 -12.643 TEMMUZ 49.661 471 45.022 5.280 -170 AĞUSTOS 63.790 751 55.916 5.652 2.973   TOPLAM 405.751 10.109 409.111 37.296 -30.548

OTOMOTİV SANAYİİ ÜRETİMİ TÜRKİYE’DE OTOMOTİV SANAYİ ÜRETİMİ (Kaynak: 12 Eylül 2017 www.osd.org.tr ) OTOMOTİV SANAYİİ ÜRETİMİ AY 2016 2017 OCAK 101.671 131.741 ŞUBAT 125.371 142.237 MART 133.109 162.535 NİSAN 128.424 153.082 MAYIS 130.744 158.974 HAZİRAN 136.601 145.684 TEMMUZ 114.898 153.850 AĞUSTOS 79.667 75.316 EYLÜL 121.934   EKİM 149.659 KASIM 155.000 ARALIK 159.595 TOPLAM 1.536.673 1.123.419

İÇ BORÇ ÇEVİRME ORANI (Kaynak: 12 Eylül 2017 Hazine Müsteşarlığı ) 2016 YILI İÇ BORÇ ÇEVİRME ORANI (MİLYAR TL) AY İÇ BORÇ SERVİSİ İÇ BORÇLANMA TOPLAM İÇ BORÇ ÇEVİRME ORANI (%) OCAK 16,4 14,4 87,5 ŞUBAT 14,2 12,6 88,9 MART 4,9 4,6 93,3 NİSAN 4,0 3,1 77,6 MAYIS 7,0 6,0 84,9 HAZİRAN 2,8 2,5 89,6 TEMMUZ 12,3 10,3 83,3 AĞUSTOS 5,2 87,4 EYLÜL 13,7 14,1 103,1 EKİM 2,6 94,3 KASIM 11,2 11,4 101,9 ARALIK 6,1 5,1 83,2 OCAK-ARALIK 100,6 91,1 90,6

İÇ BORÇ ÇEVİRME ORANI (Kaynak: 12 Eylül 2017 Hazine Müsteşarlığı ) 2017 YILI İÇ BORÇ ÇEVİRME ORANI (MİLYAR TL) AY İÇ BORÇ SERVİSİ İÇ BORÇLANMA TOPLAM İÇ BORÇ ÇEVİRME ORANI (%) OCAK 11,8 12,2 103,5 ŞUBAT 6,4 7,3 115,0 MART 18,0 17,8 99,1 NİSAN 2,2 3,7 172,9 MAYIS 4,6 5,4 116,9 HAZİRAN 11,1 15,2 136,8 TEMMUZ 11,4 16,4 144,2 AĞUSTOS 6,1 10,3 168,9  

ÜLKEMİZDE PERAKENDE SATIŞ HACMİ (2010-2017) ÜLKEMİZDE PERAKENDE SATIŞ HACMİ (2010-2017) (Kaynak: 12 Eylül 2017 www.tuik.gov.tr ) ÜLKEMİZDE PERAKENDE SATIŞ HACMİ (2010-2017)   2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 OCAK 81,1 93,6 94,5 96,2 106,6 110,7 110,4 108,3 ŞUBAT 80,2 90,2 94 97 103,7 106,7 115,3 110,1 MART 101,7 105,3 113,1 116,7 120,4 125,6 125 NİSAN 95,4 101,9 111,2 111,7 117,3 121,8 125,2 MAYIS 100,9 107,1 117,8 120,2 124,6 130,3 132,3 134,1 HAZİRAN 102,7 115,2 127 121,4 127,9 132,6 134,8 135,5 TEMMUZ 111 121 127,1 129,3 131,8 141,2 136,2 140,5 AĞUSTOS 108,2 116,8 123,6 135,2 134,2 139 139,7 EYLÜL 104,1 116,5 120,6 130,9 135,9 135,3 136,3 EKİM 106 117,5 127,3 133 132,4 KASIM 101,4 106,8 111,1 119 123,7 128 ARALIK 115,1 119,8 127,5 132,1 138,5 143,6 139,3 ORTALAMA 100 109 114,7 119,5 124,1 128,6 129,5

ÜLKEMİZDE PERAKENDE SATIŞ HACMİ (2010-2017) ÜLKEMİZDE PERAKENDE SATIŞ HACMİ (2010-2017) (Kaynak: 12 Eylül 2017 www.tuik.gov.tr ) ÜLKEMİZDE PERAKENDE SATIŞ HACMİ (2010-2017)   2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 OCAK - 2,7 0,3 -2,9 2,3 1,5 -2 -0,9 ŞUBAT 1,8 2,5 -1,1 3,7 1,6 MART 3 -0,2 -0,8 -0,3 1,2 -1,3 2 NİSAN 0,8 -2,2 -1,8 0,5 0,6 0,1 MAYIS -0,1 1,3 0,2 0,9 HAZİRAN -0,6 2,6 -1,5 -0,5 TEMMUZ 1,1 -4 -3 AĞUSTOS -0,7 5,1 2,1 EYLÜL 3,6 0,7 2,2 -1 EKİM 1,7 1,4 KASIM 3,1 -1,2 1 ARALIK ORTALAMA 0,34 0,48 0,33 0,4 0,32 -0,28

NET HATA VE NOKSAN (Kaynak: 12 Eylül 2017 www.tcmb.gov.tr )   2017 OCAK ŞUBAT -1.500 -651 2016 OCAK-MART MART 2.322 -2.168 -716 OCAK-NİSAN NİSAN 862 -6.200 -4.147 OCAK-MAYIS MAYIS 3.100 -4.652 1.553 OCAK-HAZİRAN HAZİRAN 1.850 -4.474 987 OCAK-TEMMUZ TEMMUZ 3.818 -3.533 911

NET HATA VE NOKSAN (Kaynak: 12 Eylül 2017 www.tcmb.gov.tr ) 2017 OCAK -1.498 2017 ŞUBAT -650 2017 MART -691 2017 NİSAN -4.115 2017 MAYIS 1.534 2017 HAZİRAN 976 2017 TEMMUZ 911   TOPLAM -3.533

TÜRKİYE DIŞ TİCARET AÇIĞI (Kaynak: 12 Eylül 2017 www.tcmb.gov.tr ) 2015 OCAK-ARALIK 2016 OCAK-ARALIK 2017 OCAK-ARALIK -48.114 -40.827   2017 OCAK 2017 ŞUBAT 2017 MART -41.257 -41.787 -41.050 2017 NİSAN 2017 MAYIS 2017 HAZİRAN -41.700 -43.669 -42.999 2017 TEMMUZ -46.489 2016 2017 OCAK -2.685 -3.085 ŞUBAT -1.945 -2.476 MART -3.637 -2.901 NİSAN -2.971 -3.623 MAYIS -3.828 -5.790 HAZİRAN -5.238 -4.583 TEMMUZ -3.782 -7.267 AĞUSTOS -3.588 -5.873 EYLÜL -3.257 -8.144 EKİM -2.795 KASIM -2.846 ARALIK -4.255 TOPLAM -43.742

TÜRKİYE’NİN CARİ İŞLEMLER AÇIĞI (Kaynak: 12 Eylül 2017 www. tcmb. gov TÜRKİYE’NİN CARİ İŞLEMLER AÇIĞI (Kaynak: 12 Eylül 2017 www.tcmb.gov.tr ) CARİ İŞLEMLER AÇIĞI 2015 OCAK-ARALIK 2016 OCAK-ARALIK 2017 OCAK-ARALIK -32.118 -32.616   2017 OCAK 2017 ŞUBAT 2017 MART -32.946 -33.412 -32.662 2017 NİSAN 2017 MAYIS 2017 HAZİRAN -33.298 -35.541 -34.340 2017 TEMMUZ -37.112 2016 2017 OCAK -2.201 -2.540 ŞUBAT -1.962 -2.430 MART -3.729 -2.993 NİSAN -3.099 -3.735 MAYIS -3.114 -5.337 HAZİRAN -4.958 -3.802 TEMMUZ -2.426 -5.121 AĞUSTOS -1.404 EYLÜL -1.580 EKİM -1.610 KASIM -2.226 ARALIK -4.293

DÜNYA'NIN EN BÜYÜK FİNANS MERKEZLERİ DÜNYA’NIN EN BÜYÜK FİNANS MERKEZLERİ BELİRLENDİ (Kaynak: 12 Eylül 2017 Anadolu Ajansı ) DÜNYA'NIN EN BÜYÜK FİNANS MERKEZLERİ NO ŞEHİR PUAN 1 LONDRA 780 2 NEW YORK 756 3 HONG KONG 744 4 SİNGAPUR 742 5 TOKYO 725 6 ŞANGAY 711 7 TORONTO 710 8 SİDNEY 707 9 ZÜRİH 704 10 BEİJİNG 703

SANAYİ CİRO ENDEKSİ (Kaynak: 13 Eylül 2017 www.tuik.gov.tr ) 2013 2014 2015 2016 2017 OCAK 131,3 161,6 152,3 167,7 210,9 ŞUBAT 131,4 158 157 184,1 217,6 MART 148,8 176 186,7 206,6 260,9 NİSAN 147,3 172,8 188,3 196,6 249,8 MAYIS 155,9 174,9 185,4 203,4 261,3 HAZİRAN 154,8 175,5 200 211,5 236,8 TEMMUZ 161,5 163,4 178,4 164,6 251,2 AĞUSTOS 138,9 166,6 191,7 200,3   EYLÜL 172,2 188,9 189,7 184,6 EKİM 166,1 207,2 2015,5 KASIM 172,4 175,4 197,9 227,5 ARALIK 173,8 193,8 242,5 YILLIK ORTALAMA 153,1 172,7 187,2 200,4

M1 PARA ARZI (Kaynak: 15 Eylül 2017 www.tcmb.gov.tr ) NO TARİH DOLAŞIMDAKİ PARA VADESİZ MEVDUAT (TL) VADESİZ MEVDUAT (YP) TOPLAM 1 28.07.2017 118.329.254 165.801.475 135.238.428 419.369.157 2 04.08.2017 118.768.689 160.972.646 135.205.768 414.947.103 3 25.08.2017 123.115.380 175.183.334 139.126.717 437.425.431 4 31.08.2017 130.164.535 163.310.809 139.729.664 433.205.008 5 08.09.2017 121.754.387 155.690.620 137.562.546 415.007.553 6 15.09.2017 120.222.713 164.420.212 137.976.853 422.619.778 7   8 9 10 11 12 13 14 15

M2 PARA ARZI (Kaynak: 15 Eylül 2017 www.tcmb.gov.tr ) NO TARİH VADESİZ MEVDUAT (TL) VADESİZ MEVDUAT (YP) TOPLAM 1 28.07.2017 666.991.927 429.953.533 1.096.945.460 2 04.08.2017 676.328.169 429.807.859 1.106.136.028 3 25.08.2017 669.563.989 431.869.811 1.101.433.800 4 31.08.2017 666.992.496 429.263.522 1.096.256.018 5 08.09.2017 672.537.599 430.783.658 1.103.321.257 6 15.09.2017 671.232.773 436.929.533 1.108.162.306 7   8 9 10 11 12 13 14 15

İHRAÇ EDİLEN MENKUL KIYMETLER M3 PARA ARZI (Kaynak: 15 Eylül 2017 www.tcmb.gov.tr ) M3 PARA ARZI NO TARİH REPO PARA PİYASASI FONLARI İHRAÇ EDİLEN MENKUL KIYMETLER TOPLAM 1 28.07.2017 5.438.330 13.206.458 27.262.364 45.907.152 2 04.08.2017 5.793.545 13.058.775 27.998.587 46.850.907 3 25.08.2017 5.664.568 13.486.593 29.149.784 48.300.945 4 31.08.2017 4.675.779 13.216.126 28.582.725 46.474.630 5 08.09.2017 6.282.900 12.888.035 28.728.138 47.899.073 6 15.09.2017 5.977.990 13.274.566 29.151.421 48.403.977 7   8 9 10 11 12 13 14 15

M1-M2-M3 PARA ARZI (BİN TL) M1-M2-M3 PARA ARZI (Kaynak: 15 Eylül 2017 www.tcmb.gov.tr ) M1-M2-M3 PARA ARZI (BİN TL) NO TARİH M1 M2 M3 1 28.07.2017 419.369.157 1.516.314.617 1.562.221.769 2 04.08.2017 414.947.103 1.521.083.131 1.567.934.038 3 25.08.2017 437.425.431 1.538.859.231 1.587.160.176 4 31.08.2017 433.205.008 1.529.461.026 1.575.935.656 5 08.09.2017 415.007.553 1.518.328.810 1.566.227.883 6 15.09.2017 422.619.778 1.530.782.084 1.579.186.061 7   8 9 10 11 12 13 14 15

2015-2016-2017 AYLIK İŞSİZLİK ORANLARI 2015-2016-2017 AYLIK İŞSİZLİK ORANLARI (Kaynak: 15 Eylül 2017 www.tuik.gov.tr ) 2015-2016-2017 AYLIK İŞSİZLİK ORANLARI 2015 2016 2017 OCAK % 11,3 % 11,1 % 13 ŞUBAT % 11,2 % 10,9 % 12,6 MART % 10,6 % 10,1 % 11,7 NİSAN % 9,6 % 9,3 % 10,5 MAYIS % 9,4 % 10,2 HAZİRAN TEMMUZ % 9,8 % 10,7 AĞUSTOS EYLÜL % 10,3 EKİM % 11,8 KASIM % 12,1 ARALIK % 10,8 % 12,7

2015-2016-2017 AYLIK İŞSİZLİK ORANLARI (Kaynak: 15 Eylül 2017 www.tuik.gov.tr )

2015-2016-2017 AYLIK İŞSİZ SAYISI (MİLYON) 2015-2016-2017 AYLIK İŞSİZ SAYISI (Kaynak: 15 Eylül 2017 2017 www.tuik.gov.tr ) 2015-2016-2017 AYLIK İŞSİZ SAYISI (MİLYON) 2015 2016 2017 OCAK 3.259 3.290 3.985 ŞUBAT 3.226 3.224 3.900 MART 3.069 3.023 3.642 NİSAN 2.821 2.824 3.287 MAYIS 2.789 2.895 3.225 HAZİRAN 2.880 3.127 3.251 TEMMUZ 2.970 3.324 AĞUSTOS 3.058 3.493 EYLÜL 3.103 3.523 EKİM 3.147 3.647 KASIM 3.125 3.715 ARALIK 3.204 3.872

2015-2016-2017 AYLIK İŞSİZ SAYISI (Kaynak: 15 Eylül 2017 www.tuik.gov.tr )

TC. Merkez Bankası Özel Sektörün Yurtdışı Kredi Borcu (Kaynak: 15 Eylül 2017 www.tcmb.gov.tr ) ÖZEL SEKTÖRÜN YURTDIŞINDAN SAĞLADIĞI UZUN VADELİ KREDİ BORCU (ABD DOLARI) TARİH FİNANSAL FİNANSAL OLMAYAN TOPLAM 2002 6.894.581.440 22.316.962.866 29.211.544.306 2003 7.425.097.668 22.718.638.987 30.143.736.655 2004 10.776.056.333 26.223.797.287 36.999.853.620 2005 21.365.487.221 29.555.130.665 50.920.617.886 2006 37.632.461.329 44.565.434.404 82.197.895.733 2007 52.129.985.339 69.772.370.226 121.902.355.565 2008 51.783.332.692 89.201.045.467 140.984.378.159 2009 45.215.812.446 83.190.197.648 128.406.010.094 2010 41.135.464.695 78.441.246.326 119.576.711.021 2011 47.838.887.217 78.934.924.978 126.773.812.195 2012 56.891.709.673 83.479.143.661 140.370.853.334 2013 72.737.863.316 83.998.804.055 156.736.667.371 2014 84.776.734.784 83.507.229.109 168.283.963.893 2015 104.962.950.821 89.505.696.558 194.468.647.379 2016 105.476.174.342 96.724.685.129 202.200.859.471 2017 1.ÇEYREK 105.279.632.942 97.267.953.559 202.547.586.501 2017 2.ÇEYREK 109.786.387.903 101.096.113.348 210.882.501.251 2017 TEMMUZ 111.107.362.113 102.501.205.893 213.608.568.006

TÜRKİYE’NİN ULUSLAR ARASI YATIRIM POZİSYONU (UYP) TÜRKİYE’NİN ULUSLAR ARASI YATIRIM POZİSYONU (UYP) (Kaynak: 17 Eylül 2017 www.tcmb.gov.tr ) TÜRKİYE’NİN ULUSLAR ARASI YATIRIM POZİSYONU (UYP) YILI YURTDIŞI VARLIKLAR (MİLYAR DOLAR) YURTDIŞI YÜKÜMLÜLÜKLER (MİLYAR DOLAR) NET UYP (MİLYAR DOLAR) 2016 ARALIK 215.000 571.000 (-) 356.000 2017 OCAK 217.200 575.900 (-) 358.700 2017 ŞUBAT 216.800 589.400 (-) 372.700 2017 MART 216.200 597.600 (-) 381.400 2017 NİSAN 214.599 621.380 (-) 406.216 2017 MAYIS 219.400 638.906 (-) 419.506 2017 HAZİRAN 223.641 653.399 (-) 429.758 2017 TEMMUZ 221.026 670.907 (-) 449.881  

ODTÜ ENFORMATİK ENSTÜTÜSÜ ODTÜ Enformatik Enstütüsü 9 kritere göre Türkiye’nin en iyi üniversitelerini açıkladı. (Kaynak: 19 Eylül 2017 ODTÜ Enformatik Enstütüsü ) ODTÜ ENFORMATİK ENSTÜTÜSÜ NO ÜNİVERSİTE ADI 1 ODTÜ ÜNİVERSİTESİ 2 HACETTEPE ÜNİVERSİTESİ 3 İSTANBUL TEKNİK ÜNİVERSİTESİ 4 İSTANBUL ÜNİVERSİTESİ 5 BİLKENT ÜNİVERSİTESİ 6 ANKARA ÜNİVERSİTESİ 7 GEBZE TEKNİK ÜNİVERSİTESİ 8 EGE ÜNİVERSİTESİ 9 GAZİ ÜNİVERSİTESİ 10 BOĞAZİÇİ ÜNİVERSİTESİ 11 KOÇ ÜNİVERSİTESİ 12 SABANCI ÜNİVERSİTESİ 13 ERCİYES ÜNİVERSİTESİ 14 ATATÜRK ÜNİVERSİTESİ 15 YILDIZ TEKNİK ÜNİVERSİTESİ

MERKEZİ YÖNETİM BRÜT BORÇ STOĞU 2016 MERKEZİ YÖNETİM BRÜT BORÇ STOĞU (Kaynak: 20 Eylül 2017 Hazine Müsteşarlığı ) MERKEZİ YÖNETİM BRÜT BORÇ STOĞU 2016 2016 İÇ BORÇ STOĞU (MİLYON TL) DIŞ BORÇ STOĞU (MİLYON TL) TOPLAM STOK (MİLYON TL) OCAK 443.078 241.951 685.029 ŞUBAT 444.085 241.403 685.488 MART 448.233 235.871 684.104 NİSAN 449.407 233.956 683.362 MAYIS 452.286 248.812 701.098 HAZİRAN 453.269 247.431 700.700 TEMMUZ 455.309 257.259 712.568 AĞUSTOS 458.414 252.986 711.400 EYLÜL 463.079 250.631 713.710 EKİM 465.010 261.188 726.198 KASIM 468.201 284.229 752.431 ARALIK 468.644 291.024 759.668

MERKEZİ YÖNETİM BRÜT BORÇ STOĞU 2017 MERKEZİ YÖNETİM BRÜT BORÇ STOĞU (Kaynak: 20 Eylül 2017 2017 Hazine Müsteşarlığı ) MERKEZİ YÖNETİM BRÜT BORÇ STOĞU 2017 2017 İÇ BORÇ STOĞU (MİLYON TL) DIŞ BORÇ STOĞU (MİLYON TL) TOPLAM STOK (MİLYON TL) OCAK 473.475 326.731 800.206 ŞUBAT 478.629 304.451 783.079 MART 483.348 309.954 793.302 NİSAN 486.917 307.583 794.500 MAYIS 490.188 316.186 806.373 HAZİRAN 495.328 316.443 811.771 TEMMUZ 504.636 312.616 817.252 AĞUSTOS 513.260 307.224 820.484  

2017 YILI EURO BÖLGESİ İMALAT SANAYİ PMI EURO BÖLGESİ İMALAT SANAYİ PMI (Kaynak 22 Eylül 2017 www.tr.investing.com ) 2017 YILI EURO BÖLGESİ İMALAT SANAYİ PMI NO TARİH MİKTARI 1 02.01.2017 54,9 2 24.01.2017 55,1 3 01.02.2017 55,2 4 21.02.2017 55,5 5 01.03.2017 55,4 6 24.03.2017 56,2 7 03.04.2017 8 21.04.2017 56,8 9 02.05.2017 56,7 10 23.05.2017 57,0 11 01.06.2017 12 23.06.2017 57,3 13 03.07.2017 57,4 14 24.07.2017 15 01.08.2017 56,6 16 23.08.2017 17 01.09.2017 18 22.09.2017 58,2 19  

2017 YILI EURO BÖLGESİ İMALAT PMI EURO BÖLGESİ İMALAT SANAYİ PMI (Kaynak: 22 Eylül 2017 Eurostat ) 2017 YILI EURO BÖLGESİ İMALAT PMI AYI MİKTARI 2017 OCAK 55,2 2017 ŞUBAT 56,0 2017 MART 56,4 2017 NİSAN 56,7 2017 MAYIS 57,0 2017 HAZİRAN 57,4 2017 TEMMUZ 56,6 2017 AĞUSTOS  

EURO BÖLGESİ İMALAT PMI (Kaynak: 22 Eylül 2017 Eurostat )

2017 YILI ALMANYA İMALAT SANAYİ PMI ALMANYA İMALAT SANAYİ PMI (Kaynak: 22 Eylül 2017 www.tr.investing.com ) 2017 YILI ALMANYA İMALAT SANAYİ PMI NO TARİH MİKTARI 1 02.01.2017 55,6 2 24.01.2017 56,5 3 01.02.2017 56,4 4 21.02.2017 57,0 5 01.03.2017 56,8 6 24.03.2017 58,3 7 03.04.2017 8 21.04.2017 58,2 9 02.05.2017 10 23.05.2017 59,4 11 01.06.2017 59,5 12 23.06.2017 59,3 13 03.07.2017 59,6 14 24.07.2017 15 01.08.2017 58,1 16 23.08.2017 17 01.09.2017 18 22.09.2017 60,6 19  

2017 YILI ALMANYA'DA BİLEŞİK PMI ALMANYA’DA BİLEŞİK PMI (Kaynak: 22 Eylül 2017 www.tr.investing.com ) 2017 YILI ALMANYA'DA BİLEŞİK PMI TARİH MİKTARI 05.07.2017 56,4 24.07.2017 55,1 03.08.2017 54,7 23.08.2017 55,7 05.09.2017 55,8 22.09.2017 57,8  

2017 YILI ABD İMALAT SANAYİ PMI ABD İMALAT SANAYİ PMI (Kaynak: 22 Eylül 2017 www.tr.investing.com ) 2017 YILI ABD İMALAT SANAYİ PMI NO TARİH MİKTARI 1 03.01.2017 54,7 2 01.02.2017 56,0 3 01.03.2017 57,7 4 03.04.2017 57,2 5 01.05.2017 54,8 6 01.06.2017 54,9 7 03.07.2017 57,8 8 01.08.2017 56,3 9 01.09.2017 58,8 10  

TÜRKİYE'DE TOPLAM KONUT SATIŞLARI YERLİ VE YABANCI KONUT SATIŞLARI TÜRKİYE GENELİNDE TOPLAM KONUT SATIŞLARI (Kaynak: 25 Eylül 2017 www.tuik.gov.tr ) TÜRKİYE'DE TOPLAM KONUT SATIŞLARI AY 2016 2017 OCAK-ŞUBAT 186.259 196.857 MART 117.205 128.923 NİSAN 106.348 114.446 MAYIS 114.800 116.558 HAZİRAN 106.187 97.579 TEMMUZ 81.343 115.869 AĞUSTOS 114.751 120.198   TOPLAM 826.893 890.430 YERLİ VE YABANCI KONUT SATIŞLARI YERLİ KONUT SATIŞ YABANCI KONUT SATIŞ OCAK-MAYIS 359.899 346.619 7.926 7.745 69.816 62.369 1.558 1.941 57.587 77.294 1.051 1.748 78.293 81.455 1.522 1.699 487.302 486.282 10.535 11.434

KAPASİTE KULLANIM ORANI KAPASİTE KULLANIM ORANI (Kaynak: 25 Eylül 2017 www.tcmb.gov.tr ) KAPASİTE KULLANIM ORANI YILLAR OCAK ŞUBAT MART NİSAN MAYIS HAZİRAN TEMMUZ AĞUSTOS EYLÜL EKİM KASIM ARALIK 2007 77,9 77,3 80,3 80,5 80,8 81,7 82,0 79,6 81,6 79,2 2008 78,0 76,9 78,6 79,8 80,0 75,8 71,8 64,9 2009 61,6 60,9 58,7 59,7 64,0 57,5 67,9 68,9 68,0 68,2 69,8 67,7 2010 68,6 67,8 67,3 72,7 73,3 74,4 73,0 73,5 75,3 75,9 75,6 2011 74,6 73,2 74,9 75,2 76,7 75,4 76,1 76,2 77,0 75,5 2012 74,7 72,9 73,1 74,8 74,3 74,0 73,6 2013 72,4 72,2 76,4 76,0 2014 73,9 74,5 2015 73,7 72,8 74,1 75,1 2016 75,7 76,6 76,5 2017 76,8 78,4 78,8 79,0 78,7  

ÜLKEMİZDE EKONOMİ GÜVEN ENDEKSİ (Kaynak: 28 Eylül 2017 www. tuik. gov ÜLKEMİZDE EKONOMİ GÜVEN ENDEKSİ (Kaynak: 28 Eylül 2017 www.tuik.gov.tr ) EKONOMİ GÜVEN ENDEKSİ Tarih Değeri Bir önceki aya göre % değişim oranı 2016 OCAK 95,6 -4,4 2016 ŞUBAT 90,2 -5,6 2016 MART 93,4 3,5 2016 NİSAN 90,9 -2,7 2016 MAYIS 93,8 3,3 2016 HAZİRAN 94,7 0,9 2016 TEMMUZ 98,7 4,3 2016 AĞUSTOS 92,0 6,8 2016 EYLÜL 97,0 5,4 2016 EKİM 95,0 -2,1 2016 KASIM 95,5 0,6 2016 ARALIK 89,5 -6,3 2017 OCAK 85,9 -4,0 2017 ŞUBAT 91,5 6,5 2017 MART 96,0 5,0 2017 NİSAN 99,5 3,6 2017 MAYIS 100,5 1,1 2017 HAZİRAN 98,9 -1,6 2017 TEMMUZ 103,4 4,5 2017 AĞUSTOS 106,0 2,5 2017 EYLÜL 102,8 -3,0  

TÜKETİCİ GÜVEN ENDEKSİ ÜLKEMİZDE TÜKETİCİ GÜVEN ENDEKSİ (Kaynak: 28 Eylül 2017 www.tuik.gov.tr ) TÜKETİCİ GÜVEN ENDEKSİ Tarih Değeri Bir önceki aya göre % değişim oranı 2016 OCAK 71,6 -2,7 2016 ŞUBAT 66,6 -7,0 2016 MART 67,0 0,5 2016 NİSAN 68,5 2,2 2016 MAYIS 68,8 0,4 2016 HAZİRAN 69,4 1,0 2016 TEMMUZ -3,5 2016 AĞUSTOS 74,4 11,1 2016 EYLÜL 74,3 -0,2 2016 EKİM 74,0 -0,3 2016 KASIM 68,9 -6,9 2016 ARALIK 63,4 -8,0 2017 OCAK 66,9 5,6 2017 ŞUBAT 65,7 -1,8 2017 MART 67,8 3,2 2017 NİSAN 71,3 5,1 2017 MAYIS 72,8 2,1 2017 HAZİRAN 70,0 -3,8 2017 TEMMUZ 1,9 2017 AĞUSTOS 71,1 2017 EYLÜL 68,7 -3,4  

REEL KESİM GÜVEN ENDEKSİ ÜLKEMİZDE REEL KESİM GÜVEN ENDEKSİ (Kaynak: 28 Eylül 2017 www.tuik.gov.tr ) REEL KESİM GÜVEN ENDEKSİ Tarih Değeri Bir önceki aya göre % değişim oranı 2016 OCAK 106,5 -0,1 2016 ŞUBAT 105,1 -1,3 2016 MART 104,6 -0,5 2016 NİSAN 105,3 0,7 2016 MAYIS 105 -0,3 2016 HAZİRAN 104,1 -0,9 2016 TEMMUZ 105,7 1,5 2016 AĞUSTOS 101,7 -3,8 2016 EYLÜL 106,6 4,8 2016 EKİM 104,9 -1,6 2016 KASIM 108,2 3,1 2016 ARALIK 103,9 -4 2017 OCAK 100,6 -3,2 2017 ŞUBAT 106,2 5,6 2017 MART 0,3 2017 NİSAN 106,3 -0,2 2017 MAYIS 104,8 -1,4 2017 HAZİRAN 108,8 3,8 2017 TEMMUZ 107,7 -1 2017 AĞUSTOS 110,2 2,3 2017 EYLÜL 110,8 0,5  

TCMB YURTİÇİ YERLEŞİKLERİN DÖVİZ MEVDUATI TÜRKİYE’DE YERLEŞİKLERİN DÖVİZ MEVDUAT HESABI (Kaynak: 28 Eylül 2017 www.bloomberght.com ) TCMB YURTİÇİ YERLEŞİKLERİN DÖVİZ MEVDUATI HAFTA ARTIŞ MİLYAR DOLAR 22-26 Mayıs 2017 1,4 162,3 29 Mayıs-02 Haziran 2017 2,5 164,8 05-09 Haziran 2017 0,4 165,2 12-16 Haziran 2017 -0,2 165 19-23 Haziran 2017   26-30 Haziran 2017 03-07 Temmuz 2017 10-14 Temmuz 2017 161,3 17-21 Temmuz 2017 24-28 Temmuz 2017 161,7 31 Temmuz 04 Ağustos 2017 161,1 07-11 Ağustos 2017 161,5 14-18 Ağustos 2017 162,4 21-25 Ağustos 2017 165,5 28-31 Ağustos 2017 166,7 05-07 Eylül 2017 167,6 11-15 Eylül 2017 167,81 18-22 Eylül 2017 167,5

İTHALAT İHRACAT RAKAMLARI 2016 YILI ($) İHRACAT İTHALAT RAKAMLARI (Kaynak: 29 Eylül 2017 ) İTHALAT İHRACAT RAKAMLARI 2016 YILI ($) AY İHRACAT İTHALAT DIŞ TİCARET AÇIĞI OCAK 9.546.375 13.452.833 -3.906.458 ŞUBAT 12.366.524 15.577.805 -3.211.282 MART 12.759.015 17.765.809 -5.006.794 NİSAN 11.950.965 16.187.742 -4.236.777 MAYIS 12.099.196 17.196.555 -5.097.358 HAZİRAN 12.867.694 19.476.230 -6.608.536 TEMMUZ 9.850.195 14.695.018 -4.844.823 AĞUSTOS 11.831.862 16.614.062 -4.782.200 EYLÜL 10.902.618 15.297.894 -4.395.276 EKİM 12.797.820 17.008.408 -4.210.588 KASIM 12.789.001 16.934.814 -4.145.813 ARALIK 12.783.193 18.410.223 -5.627.030 Toplam 142.544.458 198.617.393 -56.072.935

İTHALAT İHRACAT RAKAMLARI 2017 YILI ($) İHRACAT İTHALAT RAKAMLARI (Kaynak: 29 Eylül 2017 ) İTHALAT İHRACAT RAKAMLARI 2017 YILI ($) AY İHRACAT İTHALAT DIŞ TİCARET AÇIĞI OCAK 11.251.723 15.591.916 -4.340.193 ŞUBAT 12.094.242 15.826.103 -3.731.861 MART 14.477.334 19.018.118 -4.540.784 NİSAN 12.866.990 17.787.600 -4.920.610 MAYIS 13.596.566 20.923.104 -7.326.538 HAZİRAN 13.165.737 19.176.691 -6.010.954 TEMMUZ 12.640.602 21.483.545 -8.842.942 AĞUSTOS 13.288.639 19.161.745 -5.873.106 EYLÜL 11.849.000 19.993.000 -8.144.000 EKİM   KASIM ARALIK Toplam 115.230.833 168.961.822 -53.730.988

TC. MERKEZ BANKASI HAFTALIK POLİTİKA FAİZİ TC. MERKEZ BANKASI PARA POLİTİKASI (Kaynak: 29 Eylül 2017 www.tcmb.gov.tr ) TC. MERKEZ BANKASI HAFTALIK POLİTİKA FAİZİ   Eskisi (%) Yenisi (%) Günlük borç alma faizi 7,25 Değiştirmedi Günlük borç verme faizi 9,25 Haftalık politika faizi 8 Geç likidite penceresi 12,25

ÇİN İMALAT SANAYİ PMI (Kaynak: 30 Eylül 2017 www.tr.investing.com ) TARİH MİKTARI 01.01.2017 51,4 01.02.2017 51,3 01.03.2017 51,6 31.03.2017 51,8 30.04.2017 51,2 31.05.2017 30.06.2017 51,7 31.07.2017 31.08.2017 30.09.2017 52,4  

1. 2016 YILI YABANCILARIN SATIŞLARI HİSSE SENEDİ (Milyon Dolar) YABANCILARIN SATIŞLARI (Kaynak: 30 Eylül 2017 ) 1. 2016 YILI YABANCILARIN SATIŞLARI HAFTA DİBS (Milyon Dolar) HİSSE SENEDİ (Milyon Dolar)   SATIŞ ALIŞ 05-09 Eylül 2016 33,5 1.457,0 12-16 Eylül 2016 76,6 47,5 19-23 Eylül 2016 351,2 28,3 26-30 Eylül 2016 533,6 127,6 03-07 Ekim 2016 796,0 15,2 10-14 Ekim 2016 311,2 16,6 17-21 Ekim 2016 188,7 284,2 24-28 Ekim 2016 96,3 184,2 31 Ekim-04 Kasım 2016 107,0 27,4 07-11 Kasım 2016 678,4 305,7 14-18 Kasım 2016 371,6 201,4 21-25 Kasım 2016 969,2 15,8 28 Kasım-02 Aralık 2016 85,1 47,7 05-09 Aralık 2016 143,3 98,9 12-16 Aralık 2016 37,6 37,0 19-23 Aralık 2016 44,7 52,6 26-30 Aralık 2016 101,2 30,3 TOPLAM (Milyon Dolar) 4.123,0 802,2 644,4 2.333,0

2. 2017 YILI YABANCILARIN SATIŞLARI HİSSE SENEDİ (Milyon Dolar) YABANCILARIN SATIŞLARI (Kaynak: 30 Eylül 2017 ) 2. 2017 YILI YABANCILARIN SATIŞLARI HAFTA DİBS (Milyon Dolar) HİSSE SENEDİ (Milyon Dolar)   SATIŞ ALIŞ 02-06 Ocak 2017 268,8 55,0 09-13 Ocak 2017 477,9 102,8 16-20 Ocak 2017 156,5 456,3 23-27 Ocak 2017 321,5 32,7 30 Ocak-03 Şubat 2017 169,7 348,8 06-10 Şubat 2017 261,7 121,3 13-17 Şubat 2017 166,2 49,9 20-24 Şubat 2017 258,4 50,9 30 Şubat-03 Mart 2017 99,4 133,5 06-10 Mart 2017 354,0 94,3 13-17 Mart 2017 9,6 44,0 20-24 Mart 2017 398,8 58,5 27-31 Mart 2017 149,8 101,9 03-07 Nisan 2017 487,3 116,0 10-14 Nisan 2017 80,2 173,3 17-21 Nisan 2017 40,6 111,3 24-28 Nisan 2017 739,4 129,4 TOPLAM (Milyon Dolar) 1.317,0 3.122,8 470,9 1.709,0

3. 2017 YILI YABANCILARIN SATIŞLARI HİSSE SENEDİ (Milyon Dolar) YABANCILARIN SATIŞLARI (Kaynak: 30 Eylül 2017 ) 3. 2017 YILI YABANCILARIN SATIŞLARI HAFTA DİBS (Milyon Dolar) HİSSE SENEDİ (Milyon Dolar)   SATIŞ ALIŞ 01-05 Mayıs 2017 378,3 52,2 08-12 Mayıs 2017 263,0 223,4 15-18 Mayıs 2017 490,8 13,8 22-26 Mayıs 2017 472,3 134,4 29 Mayıs-02 Haziran 2017 114,0 477,4 05-09 Haziran 2017 88,0 168,4 12-16 Haziran 2017 755,6 252,0 19-23 Haziran 2017 176,6 25,9 26-30 Haziran 2017 187,7 48,0 03-07 Temmuz 2017 222,4 48,2 10-14 Temmuz 2017 345,7 155,3 17-21 Temmuz 2017 1.880,2 269,2 24-28 Temmuz 2017 179,8 18,6 31 Temmuz 04 Ağustos 2017 44,4 36,9 07-11 Ağustos 2017 98,1 144,5 14-18 Ağustos 2017 213,0 220,1 21-25 Ağustos 2017 1.242,5 92,7 TOPLAM (Milyon Dolar) 1.224,0 5.928,4 223,9 2.157,1

4. 2017 YILI YABANCILARIN SATIŞLARI HİSSE SENEDİ (Milyon Dolar) YABANCILARIN SATIŞLARI (Kaynak: 30 Eylül 2017 ) 4. 2017 YILI YABANCILARIN SATIŞLARI HAFTA DİBS (Milyon Dolar) HİSSE SENEDİ (Milyon Dolar)   SATIŞ ALIŞ 28-31 Ağustos 2017 104,6 132,8 05-08 Eylül 2017 49,3 134,0 11-15 Eylül 2017 724,5 60,2 18-22 Eylül 2017 173,8 70,8 TOPLAM (Milyon Dolar) 1.002,9 194,2 203,6

1. MERKEZ BANKASI BRÜT REZERVLERİ MERKEZ BANKASI BRÜT REZERVLERİ (Kaynak: 30 Eylül 2017 www.tcmb.gov.tr ) 1. MERKEZ BANKASI BRÜT REZERVLERİ 16 TARİH ALTIN REZERVLERİ BRÜT DÖVİZ REZERVLERİ TOPLAM REZERVLER NET REZERVLER 1 29.01.2016 18.478 92.856 111.334   2 26.02.2016 17.145 93.693 110.838 3 25.03.2016 19.025 95.016 114.041 4 29.04.2016 19.833 96.193 116.026 5 27.05.2016 19.101 98.397 117.498 6 24.06.2016 18.474 101.895 120.369 7 29.07.2016 19.790 99.927 119.717 8 26.08.2016 19.587 102.781 122.368 9 30.09.2016 18.837 99.009 117.846 10 28.10.2016 18.117 101.626 119.743 11 25.11.2016 16.228 99.035 115.263 12 02.12.2016 14.966 98.633 113.599 13 09.12.2016 97.354 112.320 14 16.12.2016 14.390 97.316 111.706 15 23.12.2016 95,734 110.124

2. MERKEZ BANKASI BRÜT REZERVLERİ MERKEZ BANKASI BRÜT REZERVLERİ (Kaynak: 30 Eylül 2017 www.tcmb.gov.tr ) 2. MERKEZ BANKASI BRÜT REZERVLERİ   TARİH ALTIN REZERVLERİ BRÜT DÖVİZ REZERVLERİ TOPLAM REZERVLER NET REZERVLER 16 30.12.2016 14.051 92.051 106.102 17 06.01.2017 96.934 110.985 18 13.01.2017 15.267 95.292 110.559 19 20.01.2017 92.296 107.563 20 27.01.2017 15.315 92.517 107.832 21 03.02.2017 15.933 91.522 107.455 22 10.02.2017 16.321 92.799 109.120 23 17.02.2017 89.050 105.371 24 24.02.2017 16.011 91.089 107.100 25 03.03.2017 16.648 89.235 105.883 26 10.03.2017 16.884 92.741 109.625 27 17.03.2017 91.807 108.691 28 24.03.2017 17.246 89.959 107.205 29 31.03.2017 17.102 88.578 105.680 30 07.04.2017 17.421 88.925 106.346

3. MERKEZ BANKASI BRÜT REZERVLERİ MERKEZ BANKASI BRÜT REZERVLERİ (Kaynak: 30 Eylül 2017 www.tcmb.gov.tr ) 3. MERKEZ BANKASI BRÜT REZERVLERİ   TARİH ALTIN REZERVLERİ BRÜT DÖVİZ REZERVLERİ TOPLAM REZERVLER NET REZERVLER 31 14.04.2017 17.421 87.720 105.141 32 21.04.2017 17.429 85.538 102.967 33 28.04.2017 17.748 84.987 102.735 34 05.05.2017 17.822 88.108 105.930 35 12.05.2017 17.968 87.462 105.430 36 18.05.2017 18.009 87.014 105.023 37 26.05.2017 17.961 86.971 104.932 38 02.06.2017 17.995 87.963 105.958 39 09.06.2017 18.116 88.601 106.717 40 16.06.2017 18.349 90.668 109.017 41 23.06.2017 18.551 89.059 107.610 42 30.06.2017 18.512 90.197 108.709 43 07.07.2017 18.671 90.113 108.784 44 14.07.2017 18.901 86.231 105.132 45 21.07.2017 18.941 85.823 104.764

4. MERKEZ BANKASI BRÜT REZERVLERİ MERKEZ BANKASI BRÜT REZERVLERİ (Kaynak: 30 Eylül 2017 www.tcmb.gov.tr ) 4. MERKEZ BANKASI BRÜT REZERVLERİ   TARİH ALTIN REZERVLERİ BRÜT DÖVİZ REZERVLERİ TOPLAM REZERVLER NET REZERVLER 46 28.07.2017 19.926 87.466 106.762 26.193 47 04.08.2017 19.780 88.979 108.759 26.391 48 11.08.2017 19.852 88.312 108.164 26.499 49 18.08.2017 19.974 87.575 107.549 26.469 50 25.08.2017 19.898 90.413 110.311 27.467 51 31.08.2017 20.509 91.483 111.992 27.891 52 08.09.2017 21.330 91.975 113.305 28.040 53 15.09.2017 21.110 91.393 112.503 27.816 54 22.09.2017 20.406 91.418 111.824 27.535 55 56 57 58 59 60

TOPLAM MEVDUATLAR. (Kaynak: 30 Eylül 2017 www.tcmb.gov.tr ) NO TARİH TOPLAM TL MEVDUAT TOPLAM YABANCI PARA MEVDUATI (TL) GENEL TOPLAM 1 01.07.2016 734.512.195 549.865.319 1.284.377.514 2 08.07.2016 733.388.214 557.312.694 1.290.700.908 3 15.07.2016 742.662.726 551.070.123 1.293.732.849 4 22.07.2016 758.427.050 558.689.947 1.317.116.997 5 29.07.2016 756.777.716 542.924.830 1.299.702.546 6 05.08.2016 579.896.827 541.219.001 1.121.115.828 7 12.08.2016 769.748.184 535.655.479 1.305.403.663 8 19.08.2016 760.956.755 537.586.235 1.298.542.990 9 26.08.2016 769.002.354 537.437.314 1.306.439.668 10 02.09.2016 765.206.493 538.229.595 1.303.436.088 11 16.09.2016 787.004.444 541.929.177 1.328.933.621 12 09.09.2016 781.494.513 536.593.818 1.318.088.331 13 23.09.2016 778.349.273 532.133.726 1.310.482.999 14 30.09.2016 785.641.070 530.250.044 1.315.891.114 15 07.10.2016 791.881.089 534.506.658 1.326.387.747

TOPLAM MEVDUATLAR. (Kaynak: 30 Eylül 2017 www.tcmb.gov.tr ) NO TARİH TOPLAM TL MEVDUAT TOPLAM YABANCI PARA MEVDUATI (TL) GENEL TOPLAM 16 14.10.2016 806.263.257 537.697.696 1.343.960.953 17 21.10.2016 800.811.578 537.350.963 1.338.162.541 18 28.10.2016 799.121.269 543.105.360 1.342.226.629 19 04.11.2016 801.679.644 550.772.288 1.352.451.932 20 11.11.2016 819.102.502 565.251.142 1.384.353.644 21 18.11.2016 811.373.310 590.059.128 1.401.432.438 22 25.11.2016 803.697.495 602.027.603 1.405.725.098 23 02.12.2016 793.738.105 615.800.730 1.409.538.835 24 09.12.2016 797.242.076 604.649.556 1.401.891.632 25 16.12.2016 806.413.920 611.170.808 1.417.584.728 26 23.12.2016 806.974.189 611.898.527 1.418.872.716 27 30.12.2016 808.721.032 615.541.203 1.424.262.235 28 06.01.2017 811.280.475 626.760.635 1.438.041.110 29 13.01.2017 818.527.857 667.183.648 1.485.711.505 30 20.01.2017 809.955.418 673.358.649 1.483.314.067

TOPLAM MEVDUATLAR. (Kaynak: 30 Eylül 2017 www.tcmb.gov.tr ) NO TARİH TOPLAM TL MEVDUAT TOPLAM YABANCI PARA MEVDUATI (TL) GENEL TOPLAM 31 27.01.2017 815.195.084 687.059.619 1.502.254.703 32 03.02.2017 792.682.342 676.017.404 1.468.699.746 33 10.02.2017 786.634.529 668.984.673 1.455.619.202 34 17.02.2017 797.604.337 674.659.403 1.472.263.740 35 24.02.2017 785.723.332 657.554.700 1.443.278.032 36 03.03.2017 787.677.500 680.335.617 1.468.013.117 37 10.03.2017 790.427.432 686.099.830 1.476.527.262 38 17.03.2017 791.563.130 675.408.701 1.466.971.831 39 24.03.2017 796.988.266 683.208.942 1.480.197.208 40 31.03.2017 803.728.564 681.271.218 1.484.999.782 41 07.04.2017 808.573.000 693.916.296 1.502.489.296 42 14.04.2017 819.565.990 695.349.055 1.514.915.045 43 21.04.2017 817.373.407 694.738.386 1.512.111.793 44 28.04.2017 807.216.034 691.755.274 1.498.971.308 45 05.05.2017 807.599.813 696.567.029 1.504.166.842

TOPLAM MEVDUATLAR. (Kaynak: 30 Eylül 2017 www.tcmb.gov.tr ) NO TARİH TOPLAM TL MEVDUAT TOPLAM YABANCI PARA MEVDUATI (TL) GENEL TOPLAM 46 12.05.2017 826.035.806 700.393.302 1.526.429.108 47 18.05.2017 838.450.424 703.892.901 1.542.343.325 48 26.05.2017 838.818.718 699.115.351 1.537.934.069 49 02.06.2017 823.449.570 701.450.049 1.524.899.619 50 09.06.2017 831.193.442 703.847.874 1.535.041.316 51 16.06.2017 843.712.466 700.724.004 1.544.436.470 52 23.06.2017 842.933.538 696.223.224 1.539.156.762 53 30.06.2017 842.442.234 695.860.030 1.538.302.264 54 07.07.2017 852.197.333 709.896.249 1.562.093.582 55 14.07.2017 866.066.349 694.885.531 1.560.951.880 56 21.07.2017 863.122.776 696.783.313 1.559.906.089 57 28.07.2017 857.550.927 694.315.104 1.551.866.031 58 04.08.2017 861.118.488 695.392.232 1.556.510.720 59 11.08.2017 875.263.263 697.639.723 1.572.902.986 60 18.08.2017 872.374.201 708.957.678 1.581.331.879

TOPLAM MEVDUATLAR. (Kaynak: 30 Eylül 2017 www.tcmb.gov.tr ) NO TARİH TOPLAM TL MEVDUAT TOPLAM YABANCI PARA MEVDUATI (TL) GENEL TOPLAM 61 25.08.2017 870.857.021 702.176.446 1.573.033.467 62 31.08.2017 855.019.170 700.108.627 1.555.127.797 63 08.09.2017 855.380.517 697.159.673 1.552.540.190 64 15.09.2017 869.254.518 698.756.309 1.568.010.827 65   66 67 68 69 70 71 72 73 74 75

HAFTALIK KREDİ HACMİ ( TL ) BANKALARIN VERDİĞİ TOPLAM KREDİ HACMİ (Kaynak: 30 Eylül 2017 www.tbb.org.tr ) HAFTALIK KREDİ HACMİ ( TL ) 1 06.01.2017 1.769.919 21 26.05.2017 1.926.140 2 13.01.2017 1.810.665 22 02.06.2017 1.919.144 3 20.01.2017 1.848.664 23 09.06.2017 1.926.854 4 27.01.2017 24 16.06.2017 1.930.300 5 03.02.2017 1.821.951 25 23.06.2017 1.935.357 6 10.02.2017 1.819.004 26 30.06.2017 1.951.679 7 17.02.2017 1.817.678 27 07.07.2017 1.964.466 8 24.02.2017 1.801.462 28 14.07.2017 1.958.631 9 03.03.2017 1.825.906 29 21.07.2017 1.961.538 10 10.03.2017 1.837.119 30 28.07.2017 1.972.791 11 17.03.2017 1.824.731 31 04.08.2017 1.976.665 12 24.03.2017 1.836.259 32 11.08.2017 1.987.965 13 31.03.2017 1.861.814 33 18.08.2017 1.986.849 14 07.04.2017 1.878.846 34 25.08.2017 1.988.723 15 14.04.2017 1.887.910 35 31.08.2017 1.988.708 16 21.04.2017 1.884.727 36 08.09.2017 1.977.600 17 28.04.2017 1.888.680 37 15.09.2017 1.990.112 18 05.05.2017 1.890.894 38 22.09.2017 2.002.976 19 12.05.2017 1.900.028 39   20 18.05.2017 1.917.258  40

SWAP İHALELERİ 1. TC. MERKEZ BANKASI HAFTALIK SWAP (DÖVİZ DEPO) İHALELERİ NO TARİH İHALE TUTARI (MİLYON DOLAR) GELEN TEKLİF (MİLYON DOLAR) DÖVİZ FAİZİ (%) TL FAİZİ (%) DOLAR KURU 1 18 Ocak 2017 500 611 0,75 8,00 3,793 2 19 Ocak 2017 1 milyar 327 8,50 3,826 3 20 Ocak 2017 375 9,00 3,767 4 23 Ocak 2017 425 9,50 3,755 5 24 Ocak 2017 825 10 3,781 6 25 Ocak 2017 665 3,820 7 26 Ocak 2017 1.280 milyar 11 3,850 8 27 Ocak 2017 1.930 milyar 3,868 9 30 Ocak 2017 900 3,775 31 Ocak 2017 3,770 1 Şubat 2017 275 12 2 Şubat 2017 3,735 13 3 Şubat 2017 925 3,697 14 6 Şubat 2017 625 3,678 15 7 Şubat 2017 410 3,740

SWAP İHALELERİ 2. TC. MERKEZ BANKASI HAFTALIK SWAP (DÖVİZ DEPO) İHALELERİ NO TARİH İHALE TUTARI (MİLYON DOLAR) GELEN TEKLİF (MİLYON DOLAR) DÖVİZ FAİZİ (%) TL FAİZİ (%) DOLAR KURU 16 8 Şubat 2017 1 milyar 275 0,75 11 3,716 17 9 Şubat 2017 430 3,682 18 10 Şubat 2017 400 3,694 19 13 Şubat 2017 475 3,668 20 14 Şubat 2017 975 3,653 21 15 Şubat 2017 825 3,656 22 16 Şubat 2017 630 3,662 23 17 Şubat 2017 3,629 24 20 Şubat 2017 3,620 25 21 Şubat 2017 500 3,618 26 22 Şubat 2017 550 3,580 27 23 Şubat 2017 580 3,570 28 24 Şubat 2017 652 3,604 29 27 Şubat 2017 750 3,608 30 28 Şubat 2017 360 3,638

SWAP İHALELERİ 3. TC. MERKEZ BANKASI HAFTALIK SWAP (DÖVİZ DEPO) İHALELERİ NO TARİH İHALE TUTARI (MİLYON DOLAR) GELEN TEKLİF (MİLYON DOLAR) DÖVİZ FAİZİ (%) TL FAİZİ (%) DOLAR KURU 31 01.03.2017 1 milyar 1.300 milyar 0,75 11 3,655 32 02.03.2017 1.280 milyar 3,728 33 03.03.2017 840 3,702 34 06.03.2017 450 3,714 35 07.03.2017 350 3,680 36 08.03.2017 3,745 37 09.03.2017 520 3,778 38 10.03.2017 630 3,730 39 13.03.2017 500 3,740 40 14.03.2017 400 3,741 41 15.03.2017   3,675 42 16.03.2017 170 1 3,625 43 17.03.2017 1.550 milyar 11,75 3,637 44 20.03.2017 1.330 milyar 3,616 45 21.03.2017 3,617

SWAP İHALELERİ 4. TC. MERKEZ BANKASI HAFTALIK SWAP (DÖVİZ DEPO) İHALELERİ NO TARİH İHALE TUTARI (MİLYON DOLAR) GELEN TEKLİF (MİLYON DOLAR) DÖVİZ FAİZİ (%) TL FAİZİ (%) DOLAR KURU 46 22.03.2017 1 milyar 270 1 11,75 3,618 47 23.03.2017 370 3,634 48 24.03.2017 1.040 milyar 3,612 49 27.03.2017 1.380 milyar 3,616 50 28.03.2017 770 3,658 51 29.03.2017 780 3,645 52 30.03.2017 570 3,650 53 31.03.2017 1.390 milyar 3,633 54 03.04.2017 970 3,643 55 04.04.2017 1.030 milyar 3,676 56 05.04.2017 1.540 milyar 3,705 57 06.04.2017 1 milyar 250 milyon 950 3,708 58 07.03.2017 795 3,727 59 10.04.2017 3,729 60 11.04.2017 3,694

SWAP İHALELERİ 5. TC. MERKEZ BANKASI HAFTALIK SWAP (DÖVİZ DEPO) İHALELERİ NO TARİH İHALE TUTARI (MİLYON DOLAR) GELEN TEKLİF (MİLYON DOLAR) DÖVİZ FAİZİ (%) TL FAİZİ (%) DOLAR KURU 61 12.04.2017 1 milyar 250 milyon 725 1 11,75 3,647 62 13.04.2017 840 3,670 63 14.04.2017 1.010 milyar 3,730 64 17.04.2017 1.100 milyar 3,702 65 18.04.2017 770 3,655 66 19.04.2017 1.850 milyar 3,673 67 20.04.2017 1.890 milyar 3,640 68 21.04.2017 1.800 milyar 3,637 69 24.04.2017 1.570 milyar 3,570 70 25.04.2017 1.060 milyar 3,577 71 26.04.2017   12,25 72 27.04.2017 1.600 milyar 3,562 73 28.04.2017 2.560 milyar 3,553 74 01.05.2017 75 02.05.2017 3.470 milyar 3,523

SWAP İHALELERİ 6. TC. MERKEZ BANKASI HAFTALIK SWAP (DÖVİZ DEPO) İHALELERİ NO TARİH İHALE TUTARI (MİLYON DOLAR) GELEN TEKLİF (MİLYON DOLAR) DÖVİZ FAİZİ (%) TL FAİZİ (%) DOLAR KURU 76 03.05.2017 1 milyar 250 milyon 3.120 milyar 1 12,25 3,533 77 04.05.2017 4.570 milyar 3,553 78 05.05.2017 7.225 milyar 3,543 79 08.05.2017 8.410 milyar 3,583 80 09.05.2017 9.990 milyar 3,622 81 10.05.2017 7.950 milyar 3,584 82 11.05.2017 9.720 milyar 3,576 83 12.05.2017 10.255 milyar 3,570 84 15.05.2017 4.455 milyar 3,546 85 16.05.2017 4.640 milyar 3,541 86 17.05.2017 4.250 milyar 3,585 87 18.05.2017 3.850 milyar 3,623 88 19.05.2017   3,574 89 22.05.2017 3.900 milyar 3,565 90 23.05.2017 3.790 milyar

SWAP İHALELERİ 7. TC. MERKEZ BANKASI HAFTALIK SWAP (DÖVİZ DEPO) İHALELERİ NO TARİH İHALE TUTARI (MİLYON DOLAR) GELEN TEKLİF (MİLYON DOLAR) DÖVİZ FAİZİ (%) TL FAİZİ (%) DOLAR KURU 91 24.05.2017 1 milyar 250 milyon 3.920 milyar 1 12,25 3,557 92 25.05.2017 3.400 milyar 3,566 93 26.05.2017 2.415 milyar 3,576 94 29.05.2017   95 30.05.2017 940 3,548 96 31.05.2017 1.460 milyar 3,526 97 01.06.2017 3,524 98 02.06.2017 1.140 milyar 3,506 99 05.06.2017 1.260 milyar 3,520 100 06.06.2017 1.605 milyar 3,513 101 07.06.2017 102 08.06.2017 1.520 milyar 103 09.06.2017 1.550 milyar 3,534 104 12.06.2017 930 3,515 105 13.06.2017 915 3,519

SWAP İHALELERİ 8. TC. MERKEZ BANKASI HAFTALIK SWAP (DÖVİZ DEPO) İHALELERİ NO TARİH İHALE TUTARI (MİLYON DOLAR) GELEN TEKLİF (MİLYON DOLAR) DÖVİZ FAİZİ (%) TL FAİZİ (%) DOLAR KURU 106 14.06.2017 1 milyar 250 milyon 1.150 milyar 1 12,25 3,485 107 15.06.2017 1.290 milyar 1,25 3,512 108 16.06.2017 1.360 milyar 3,501 109 19.06.2017 1.640 milyar 3,520 110 20.06.2017 1.280 milyar 3,543 111 21.06.2017   3,528 112 22.06.2017 2.150 milyar 3,507 113 23.06.2017 1.620 milyar 114 28.06.2017 1.450 milyar 115 29.06.2017 1.700 milyar 3,524 116 30.06.2017 1.870 milyar 117 03.07.2017 2.430 milyar 3,555 118 04.07.2017 2.410 milyar 3,557 119 05.07.2017 2.960 milyar 3,605 120 06.07.2017 2.200 milyar 3,619

SWAP İHALELERİ 9. TC. MERKEZ BANKASI HAFTALIK SWAP (DÖVİZ DEPO) İHALELERİ NO TARİH İHALE TUTARI (MİLYON DOLAR) GELEN TEKLİF (MİLYON DOLAR) DÖVİZ FAİZİ (%) TL FAİZİ (%) DOLAR KURU 121 07.07.2017 1 milyar 250 milyon 1.470 milyar 1,25 12,25 3,616 122 10.07.2017 1.320 milyar 3,608 123 11.07.2017 1.930 milyar 3,612 124 12.07.2017 1.750 milyar 3,565 125 13.07.2017 1.740 milyar 126 14.07.2017 1.360 milyar 3,537 127 17.07.2017 1.590 milyar 3,527 128 18.07.2017 1.820 milyar 3,522 129 19.07.2017 2.080 milyar 3,520 130 20.07.2017 1.260 milyar 3,523 131 21.07.2017 1.100 milyar 3,535 132 24.07.2017 1.550 milyar 3,556 133 25.07.2017 1.130 milyar 3,570 134 26.07.2017 966 3,532 135 27.07.2017 1.530 milyar

SWAP İHALELERİ 10. TC. MERKEZ BANKASI HAFTALIK SWAP (DÖVİZ DEPO) İHALELERİ NO TARİH İHALE TUTARI (MİLYON DOLAR) GELEN TEKLİF (MİLYON DOLAR) DÖVİZ FAİZİ (%) TL FAİZİ (%) DOLAR KURU 136 28.07.2017 1 milyar 250 milyon 935 1,25 12,25 3,526 137 31.07.2017 990 3,517 138 01.08.2017 1.070 milyar 3,524 139 02.08.2017 1.470 milyar 3,533 140 03.08.2017 2.580 milyar 3,539 141 04.08.2017 2.520 milyar 3,527 142 07.08.2017 2.540 milyar 3,531 143 08.08.2017 2.880 milyar 144 09.08.2017 2.280 milyar 3,535 145 10.08.2017 1.760 milyar 3,540 146 11.08.2017 1.440 milyar 3,534 147 14.08.2017 1.580 milyar 3,525 148 15.08.2017 1.890 milyar 149 16.08.2017   3,516 150 17.08.2017 1.610 milyar

SWAP İHALELERİ 11. TC. MERKEZ BANKASI HAFTALIK SWAP (DÖVİZ DEPO) İHALELERİ NO TARİH İHALE TUTARI (MİLYON DOLAR) GELEN TEKLİF (MİLYON DOLAR) DÖVİZ FAİZİ (%) TL FAİZİ (%) DOLAR KURU 151 18.08.2017 1 milyar 250 milyon 1.200 milyar 1,25 12,25 3,517 152 21.08.2017 710 3,495 153 22.08.2017 570 3,493 154 23.08.2017 630 3,478 155 24.08.2017 1.050 milyar 3,483 156 25.08.2017 1.560 milyar 3,439 157 28.08.2017 625 3,442 158 29.08.2017 720 3,447 159 30.08.2017   3,449 160 31.08.2017 3,450 161 05.09.2017 1.620 milyar 3,437 162 06.09.2017 1.170 milyar 3,424 163 07.09.2017 800 3,403 164 08.09.2017 980 3,410 165 11.09.2017 2.910 milyar 3,406

SWAP İHALELERİ 12. TC. MERKEZ BANKASI HAFTALIK SWAP (DÖVİZ DEPO) İHALELERİ NO TARİH İHALE TUTARI (MİLYON DOLAR) GELEN TEKLİF (MİLYON DOLAR) DÖVİZ FAİZİ (%) TL FAİZİ (%) DOLAR KURU 151 12.09.2017 1 milyar 250 milyon 3.950 milyar 1,25 12,25 3,431 152 13.09.2017 3.170 milyar 3,457 153 14.09.2017 2.180 milyar 154 15.09.2017 1.650 milyar 3,438 155 18.09.2017 1.490 milyar 3,489 156 19.09.2017 1.640 milyar 3,486 157 20.09.2017 1.500 milyar 3,503 158 21.09.2017 3,501 159 22.09.2017 1.390 milyar 3,496 160 25.09.2017 1.860 milyar 3,547 161 26.09.2017 1.630 milyar 3,541 162 27.09.2017 745 3,576 163 28.09.2017 605 3,557 164 29.09.2017 750 3,559 165  

3.BÖLÜM KISA VE ORTA VADEDE TÜRKİYE PİYASASININ GELECEĞİ İLE İLGİLİ ÖNGÖRÜLERDE BULUNULMAKTADIR.

KISA VE ORTA VADEDE DOLAR/TL KURU BEKLENTİMİZ Düşmesine Neden Olan Faktörler Euro/Dolar Paritesinin yükselmesi ve dolar endeksinin düşmesi TC. Merkez bankasının faiz arttırması ve reel faizin artı olması Katar ve Londra’dan döviz girişi Çin’den, Rusya’dan, Ortadoğudan ve Körfez ülkelerinden döviz girişi olursa etki edebilir. Çıkmasına Neden Olacak Faktörler Ülkemizdeki Joe-Politik riskler (Suriye ve Kuzey Irak) Batı ile ilişkilerinin bozulması ve Türkiye’nin eksen kayması yapması Batıdan döviz girişinin durması Katar’dan döviz girişinin duracağı Cari açığın finanse edilememesi ABD merkez bankası (FED)’in ve Avrupa merkez bankasının bilanço küçültmeye gitmesi AB ile işişkilerinin bozulması ve Türkiye’nin gümrük birliğinden çıkma ihtimali Muhtemelen 2018 yılında yapılacak Cumhurbaşkanlığı veya mahalli idareler seçimi

KISA VE ORTA VADEDE DOLAR/TL KURU BEKLENTİMİZ 2013 Mayıs gezi parkı olaylarından 12 Ocak 2017 tarihine kadar çıkış trendinde olan Dolar/TL kuru, 11 Ocak 2017 tarihinde zirve yapmış ve 3,940 TL olmuştur. 12 Ocak 2017 tarihinden bugüne kadar düşüş trendinde olan Dolar/TL kuru, 11 Eylül 2017 tarihinde (tam 8 ay sonra) 3,388 TL ile dip yapmıştır. . Bu 8 aylık dönemde yaklaşık % 14 düşmüştür. Biz artık 12 Ocakda düşüş trendine başlayan Dolar/TL kurunun düşüş trendini bitirdiğini düşünüyoruz. TARİH DOLAR/TL ZİRVE 12 OCAK 2017 3,940 DİP 11 EYLÜL 2017 3,388

KISA VE ORTA VADEDE DOLAR/TL KURU BEKLENTİMİZ Kısa Vadede (1-2 AY) Dolar/TL Kuru Kısa vadede (1-2 ay süre) Dolar/TL kurunun yatay seyirde olacağını (3,500-3,600 TL civarı olacağını) tahmin ediyoruz. Orta Vadede Dolar/TL Kuru Orta vadede Dolar/TL kurunun tekrar çıkış trendine gireceğini ve 9 ay içinde 4,000 TL’yi geçeceğini tahmin ediyoruz

KISA VE ORTA VADEDE GAYRİMENKUL FİYATLARI Kısa vadede; Dolar/TL kurunun yatay seyirde (3,500-3,600 TL arası) olacağından dolayı ve piyasada güven sorunu olduğundan dolayı gayrimenkul fiyatlarının yerinde sayacağını tahmin ediyoruz. Orta Vadede; Dolar/TL kurunun artacağı ve ekonominin bozulacağından dolayı gayrimenkul fiyatlarının Dolar bazında düşeceğini tahmin ediyoruz.

İSTANBUL BORSASI Kısa Vadede İstanbul Borsasının yerinde sayacağı ve 100.000-110.000 arasında olacağını tahmin ediyoruz. Orta Vadede İstanbul borsasının düşeceğini 90.000’nin altına ineceğini beklemekteyiz. FAİZLER Kısa Vadede Dolar/TL kurunun yerinde sayacağını ve enflasyonun düşmeyeceğini düşündüğümüz için, TC. Merkez Bankasının faizleri düşürmeyeceğini ve sabit tutacağını beklemekteyiz. Orta Vadede Dolar/TL kurunun yükseleceğini ve enflasyonun artacağını düşündüğümüz için faizlerin düşmeyeceğini hatta belki artacağını tahmin ediyoruz.

KISA VADEDE (1-2 AYLIK SÜRE) PETROL VE PARİTE FİYATLARI BEKLENTİMİZ BRENT PETROL Biz Artık Petrolün düşüş trendini bitirdiğini ve belirli bir bantta hareket edeceğini düşünüyoruz. Kısa vadede brent petrolün 46 dolar ile 56 dolar arasında hareket edeceğini tahmin ediyoruz.

KISA VADEDE (1-2 AYLIK SÜRE) PETROL VE PARİTE FİYATLARI BEKLENTİMİZ EURO/DOLAR PARİTESİ Euro/Dolar paritesi 3 Ocak 2017 tarihinde 1,0340’a kadar düşmüş olup dip noktaya ulaşmıştır. 4 Ocak 2017 gününden beri ise çıkış trendinde olan Euro/Dolar paritesi 29 Ağustos 2017 tarihinde 1,2070’e çıkmış olup 2015 Ocak ayından buyana en yüksek değerine ulaşmıştır. Euro/Dolar paritesinin tarihi zirvesi 4 Mayıs 2011 tarihinde 1,4940 olarak gerçekleşmiştir. Euro/Dolar paritesini bugünlerde etkileyen en önemli faktör ABD Başkanı Trump ile Küresel Gücün çatışması ve ABD Başkanı Trump’ın görevden alınma ihtimalidir. Bu çatışma Euro/Dolar paritesini yukarı yönde etkilemektedir. Ayrıca, AB ekonomisinin de iyi olması Euro/Dolar paritesini yükseltmektedir. Bu nedenle, biz artık paritenin kısa ve orta vadede 1,17’nin altına inmeyeceğini düşünüyoruz. Paritenin artık çıkış trendinde olduğunu düşünüyoruz. Biz kısa vade de Euro/Dolar paritesinin 1,21’i geçeceğini tahmin ediyoruz.

KISA VADEDE (1-2 AYLIK SÜRE) ALTIN BEKLENTİMİZ ONS ALTIN FED, 14 Aralık 2016 tarihinde ve 15 Mart 2017 tarihinde 25’er baz puan faiz arttırmıştır. Bu nedenle, altının onsu 1,120 dolara kadar gerilemiştir. Fed, 2017 yılında da 3 kez faiz artıracağını söylemiştir. Ons altının düşmesinin nedeni; Fed’in faiz artırması ve doların güçlenmesidir. Ons altının yükselişinin nedeni ise; 1- Dünya’da terörün artması 2- Ortadoğuda savaşın sürmesi 3- ABD ve Çin arasında sorun yaşanması 4- ABD ile Kuzey Kore arasında sorun yaşanması 5- Küresel güç ile ABD ulusalcılarının çatışması 6- ABD ile Rusya arasında sorun yaşanması

Biz artık ONS ALTININ düşüş trendini bitirdiğini ve çıkış trendine girdiğini düşünüyoruz. Kısa, orta ve uzun vadede altının yükseliş trendinde olacağını öngörüyoruz. Kısa vadede Biz, kısa vadede altının ons fiyatının 1,350 doları geçeceğini düşünüyoruz. Orta vadede Orta vadede altının 1,500 doları geçeceğini öngörüyoruz. Uzun vadede Uzun vadede, altının 1,700 doları geçeceğini tahmin ediyoruz.

KISA VADEDE (1-2 AYLIK SÜRE) GRAM ALTIN BEKLENTİMİZ Bilindiği gibi gram altının fiyatını hem altının ons fiyatı hem de Dolar/TL kuru belirlemektedir. Biz kısa vadede (1-2 ay) altının ons fiyatının 1,260 dolar ile 1,380 dolar arasında hareket edeceğini düşünüyoruz. Biz kısa vadede (1-2 ay) Dolar/TL kurunun 3,500 ile 3,600 arasında hareket edeceğini öngörüyoruz. Bu nedenle, kısa vadede gram altının fiyatının 142 TL ile 154 TL arasında hareket edeceğini düşünüyoruz.

ORTA VE UZUN VADEDE GRAM ALTIN BEKLENTİMİZ GRAM ALTIN Kısa Vadede Gram altının fiyatının 142 TL ile 154 TL arasında hareket edeceğini düşünüyoruz. Orta Vadede Gram altının fiyatının 160 TL’yi geçeceğini öngörüyoruz. Uzun Vadede Gram altının fiyatının 180 TL’yi geçeceğini tahmin ediyoruz.

KISA VE ORTA VADEDE ÖNERİLERİMİZ Dolar/TL Kuru: Kısa vadede Dolar/TL kurunun yatay seyirde olacağını öngörüyoruz. Orta vadede ise, Dolar/TL kurunun yükseleceğini 4,000 TL’yi geçeceğini tahmin ediyoruz. Bu nedenle, 3,500 civarı kurlardan döviz alınmasını ve forward yapılmasını öneriyoruz. Faizler: TC. Merkez Bankası, GLP’si faizini % 12,25 ve ortalama piyasa fonlamasını ise % 12’lere çıkarmıştır. Biz artık kısa vadede, Merkez Bankasının faizleri düşürmeyeceğini tahmin ediyoruz. Euro/Dolar Paritesi: Euro/Dolar paritesini bugünlerde etkileyen en önemli faktör ABD Başkanı Trump ile Küresel Gücün çatışması ve ABD Başkanı Trump’ın görevden alınma ihtimalidir. Bu çatışma Euro/Dolar paritesini yukarı yönde etkilemektedir.Ayrıca, AB ekonomisinin de iyi olması Euro/Dolar paritesini yükseltmektedir. Biz kısa vade de Euro/Dolar paritesinin 1,21’i geçeceğini tahmin ediyoruz.

KISA VE ORTA VADEDE ÖNERİLERİMİZ Ekonomi ve Piyasa: Kısa vadede ekonominin yerinde sayacağını, orta vadede ise maalesef ekonominin daha da kötü olacağını tahmin ediyoruz. Gayri Menkul Fiyatları: Kısa vadede yerinde sayacağını, orta vadede ise Dolar bazında düşeceğini tahmin ediyoruz. İstanbul Borsası: Kısa vadede 100.000-110.000 arasında hareket edeceğini, orta vadede ise 90.000’in altına ineceğini beklemekteyiz. Ons Altın: Kısa vadede, 1,350 doları geçeceğini, orta vadede, 1,500 doları geçeceğini, uzun vadede ise 1,700 doları geçeceğini tahmin ediyoruz. Gram Altın: Kısa vadede, 142 TL-154 TL arasında hareket edeceğini öngörüyoruz. Orta vadede, 160 TL’yi geçeceğini, Uzun vadede, 180 TL’yi geçeceğini tahmin ediyoruz.

TEŞEKKÜR EDERİZ.