Optimizasyon Modelleri ve Uygulamaları Portföy Yönetimi.

... konulu sunumlar: "Optimizasyon Modelleri ve Uygulamaları Portföy Yönetimi."— Sunum transkripti:

1 Optimizasyon Modelleri ve Uygulamaları Portföy Yönetimi

2 Örnek 1 Bir yatırımcı elindeki fonu üç farklı hisse senedine yatırmak suretiyle bir portföy kurmak istiyor. Bu senetlerin son altı yıllık performansına dair bilgiler şöyledir: Portföyün riskini, getireceği kazancın %11’den aşağı olmaması şartıyla, en aza indirmeyi amaçlayan yatırımcı elindeki fonu hisse sentleri arasında nasıl paylaştırmalıdır? Yüzde olarak Kazanç 123456Ortalama Senet 122.2416.165.2715.4620.62-0.4213.22 Senet 29.647.067.688.268.558.468.24 Senet 310.088.168.469.189.269.069.03

3 Örnek 2 Yatırımcı, senetler ve bu senetler ile ilgili bilgiler aynı... Yatırımcı bu sefer, portföyün getireceği yüzde olarak toplam kazancı, riskin 20’i aşmaması şartıyla maksimize etmek istiyor.

4 Örnek 3 Bir yatırımcı elindeki fonu dört farklı hisse senedine yatırmak suretiyle bir portföy kurmak istiyor. Bu işlerde uzmanlaşmış 5 farklı kişinin bu senetlerin yıl bazında kazanç oranlarının ne olacağına dair yaptıkları tahminler şöyle: Hisse Senedi 1234 Uzman 10.030.130.040.25 Uzman 20.010.050.030.05 Uzman 30.040.020.040.18 Uzman 40.020.060.020.07 Uzman 50.060.090.050.09 Beklenen kazanç oranı 0.0320.070.0360.128 Portföyün riskini, getireceği kazancın %9’dan aşağı olmaması şartıyla, en aza indirmeyi amaçlayan yatırımcı elindeki fonu hisse sentleri arasında nasıl paylaştırmalıdır?