Kurumsal ve Ticari Bankacılık Denizbank Finansal Hizmetler Grubu BA/AÖY, 04/05/2009

1. Denizbank’ın Kurumsal ve Ticari Bankacılık Örgütlenmesi Türkiye’nin GSYİH’sını kapsamaktadır Ciro Kriteri: +100 mn TL # müşteri sayısı: Toplam: 1.850 Dağılım Modeli: - 4 kurumsal şube +1 karma şube 10 satış müdürü, 55 FTE Şube lokasyonları GDP ve kurumsal müşterilerin faaliyette oldukları illere göre belirlenmiştir. (GDP %) (nüfus) İstanbul 26.4 % 12.573.836 Ankara 7.6 % 4.466.756 İzmir 7.5 % 3.739.353 Toplam 41.5 % 20.779.945 Ticari Ciro Kriteri: +10 mn TL-100 mn TL # müşteri sayısı: Toplam: 16.826 Dağılım Modeli: 19 ticari merkez şube, 26 karma şube 10 bölge, 124 portföy yöneticisi, toplam 216 FTE Türkiye’nin toplam kredi ve mevduatının %90’ını kapsayacak şekilde, bankacılık sektöründen 0.5% ve üzerinde pay alan şehirlerde faaliyettedir.

Toplam Kredi Gelişimi (TL Mn) 2. Denizbank Kamu ve Toptan Bankacılık Franchise’ı Yılda %26 oranında büyümüştür Kurumsal ve Ticari Bankacılık Pazar Payı (%) Toplam Kredi Gelişimi (TL Mn) ~9,204 ~14,621 2006 2009 Q1 CAGR 26% ² ~ 4.10 = Toptan Bankacılık konsolide Mevcut 2009 Hedef

Net Bankacılık Geliri (%) Net Kar (%) 3. Kamu ve Toptan Bankacılık ; Denizbank’ın 2008 yılsonu toplam kredilerinin 60 %’ını ve toplam karının 35 %’ini oluşturmaktadır 2008 Yıl sonu Değerleri Toplam Krediler (%) Toplam Mevduat (%) PWB PFS PWB 60 40 26 PFS 74 Net Bankacılık Geliri (%) Net Kar (%) PFS PWB TFM + CA PFS PWB TFM +CA 35 52 13 32 63 5 Source : DenizBank

4. Kurumsal ve Ticari Bankacılık %22-24 büyüme oranıyla devam eden bir karlılığa sahiptir, Kamu Finansmanında büyüme oranı %283 olup Risk Ağırlıklı Aktif Getirisi Daha Yüksektir CAGR 2006-2009 Q1 Kamu Finansmanı 283% Kurumsal Bankacılık Ticari Bankacılık 24% 22% RoRWA % Q1/2009 2.6 2.7 3.9

5. Farklı Networkler Aracılığıyla İtibarlı Müşterilere Hizmet Verilmektedir SEGMENT TANIM Minimum ciro kriteri 100 mn TL olan tüm şirketler Halka açık olan ve olmayan tüm yabancı ortaklı şirketler KURUMSAL TİCARİ Halka açık olan ve olmayan Minimum ciro kriteri : TL 10 mn Maximum ciro kriteri: TL 100 mn Ticari network kapsamında olan ve ticari şubeden hizmet alan şirketler KAMU FİNANSMANI Kamu otoritelerinin ağırlıklı ortak olduğu tüm şirket ve kurumlar Ciro kriteri yoktur Kamu uydu ve iktisadi teşekkülleri 6

6. İyi Şekillendirilmiş Bir Segmentasyon STRATEJİK BANKACILIK YAKLAŞIMI Müşteri tarafından ilk başvurulacak banka olarak kabul edilmek (müşterinin çalıştığı en büyük banka olmak şart değil). Hedef: Tüm bankacılık ilişkileri ve tüm ürün gruplarını kapsamak.(Kamu ve kurumsal çapraz satış projeleri, özellikle nakit yönetimi üzerinde odaklanma, proje finansmanı, sermaye piyasaları ve yasal ödemeleri) KURUMSAL & TİCARİ İLİŞKİ BANKACILIĞI YAKLAŞIMI Geniş bir alternatif ürün yelpazesi sunmak. Uzun vadeli ticari ilişki ve çapraz satışa dayanan bütünsel bir ticari bankacılık yaklaşımı benimsemek NİŞ PAZARLAMA YAKLAŞIMI Enerji Altyapı Denizcilik Sağlık ve Eğitim Turizm KAMU ENTEGRASYON YAKLAŞIMI Kamu kurumlarının yatırım girişimlerinin kredilendirilmesi KAMU FİNANSMANI 7

7. Niş Pazarlamanın Bugüne Kadar Değer Arttırıcı Bir Strateji Olduğu Kanıtlanmıştır Kredi türüne göre dağılım 68% 32% Toplam Krediler sektörel dağılım 21% 14% 8% 7% 6% 5% 4% 3% 2% Diğer İnşaat Metal&Makine Gemicilik Turizm Energy Kamu Gayrımenkul Elektronik & IT Tekstil/deri Gıda Altyapı Sağlık Finans Madencilik Tarım Nakit Gayrinakit Denizbank sektörel uzmanlığının Dexia uzmanlığıyla birleştirilmesi ve güçlendirilmesi

Kamu ve Toptan Bankacılık 8. DenizBank’ın Mevcut Kurumsal ve Ticari Bankacılık Franchise’ı Dexia ile Güçlenmiştir Kamu ve Toptan Bankacılık Daha geniş işkapasitesi. .. Daha rekabetçi finansman kaynaklarına erişim... Yapılandırma İmkanları Ürün uzmanlığı Güçlü yerel ticari franchise Böylelikle, ve tablo üzerinde göstermek hep daha basit olduğundan, Dexia Türkiye’de yerel ve kurumsal/ticari sektöre kapsamlı bir ürün ve hizmet yelpazesi sunma yönündeki iş modelini uygulayacak, fakat bu DenizBank’ın mevcut franchise ve ilişkileri kullanılarak yapılacaktır. Risklerin Dağıtılması Alanında Uzmanlık (plasman, seküritizasyon) Proje Finansmanı alanında uzmanlık(Altyapı, Telekom…)

9. Kamu Finansmanı: Denizbank’taki En Genç İş Kolu Kamu Finansmanı Bölümünün kuruluşundan bu yana hem risk miktarı, hem de aktif müşteri sayısı önemli ölçüde artmıştır. YS2007: 29 müşteri YS2008: 56 müşteri 2009’da Kamu Finansmanı alanında Büyükşehir Belediyeleriyle mevcut ilişkiler geliştirilecek ve İl ve İlçe Belediyeleri ile yeni ilişkiler kurulacaktır. Ayrıca, nüfusu 100,000’den az olan İlçe Belediyeleri değerlendirilecektir. DenizBank Riski

Sektörel Stratejilerin Oluşturulması 10. Denizbank Proje Finansmanının Temel Uzmanlık Alanları Sektörel Stratejilerin Oluşturulması & Dönüm Noktası Niteliğindeki Anlaşmalar... TELEKOM ENERJİ ALTYAPI OTAŞ T TELEKOM SATINALMA FİNANSMANI, 250 M $ AVEA SERMAYE GİDERLERİ KREDİSİ, 94 M $ ÇATALCA RÜZGAR ÇİFTLİĞİ, 85 M $ AKFEN HİDRO PORTFÖYÜ, 46 M $ ROTOR RÜZGAR ÇİFTLİĞİ*, 27 M $ ISTANBUL ATATÜRK HAVALİMANI, REFİNANSMAN, 116 M $ MERSİN LİMANI, 40 M $ ALANYA GAZİPAŞA HAVALİMANI *, 13 M € * Mandated

Denizbank Financial Services Group 11. Proje Finansmanına Bakış: 2008 Denizbank Financial Services Group Sektör/Tür Kredi Sayısı Kredi Taahüdü * ( mn $) Enerji 5 Kapatıldı 1 Yetkilendirildi 178 Altyapı 1 Kapatıldı 2 Yetkilendirildi 152 Sosyal 59 Telekom Kredi verilmedi Diğer 46 ECA Kredileri 2 Kapatıldı 200 (Yalnızca Dexia) Club Deal& Sendikasyon 118 TOPLAM 15 Kapatıldı 5 Yetkilendirildi 725 * Mandate’ler ve Deixa Taahhüdü dahildir.

12. Deniz And Ekspres Yatırım IMKB’de işlem yapma yetkisi olan yetkili yurt içi oyunculardır Teknik Analiz ve Araştırma Raporları Uluslararası kabul gören satış noktası Halka Arz ve kurumsal finansmanda öncü şirket