Sunum yükleniyor. Lütfen bekleyiniz

Sunum yükleniyor. Lütfen bekleyiniz

1 1. 2 2 Ticari Ünvanı: TSKB GAYRİMENKUL YATIRIM ORTAKLIĞI A.Ş. Kuruluş Tarihi: 03.02.2006 Sermaye: 150.000.000 TL İşlem Gördüğü Borsa: Borsa İstanbul.

Benzer bir sunumlar


... konulu sunumlar: "1 1. 2 2 Ticari Ünvanı: TSKB GAYRİMENKUL YATIRIM ORTAKLIĞI A.Ş. Kuruluş Tarihi: 03.02.2006 Sermaye: 150.000.000 TL İşlem Gördüğü Borsa: Borsa İstanbul."— Sunum transkripti:

1 1 1

2 2 2 Ticari Ünvanı: TSKB GAYRİMENKUL YATIRIM ORTAKLIĞI A.Ş. Kuruluş Tarihi: 03.02.2006 Sermaye: 150.000.000 TL İşlem Gördüğü Borsa: Borsa İstanbul İşlem Sembolü: TSGYO Adres: Meclisi Mebusan Cad. Molla Bayırı Sk. No:1 34427 Fındıklı İstanbul Web sitesi: www.tskbgyo.com.tr e-mail: gyo@tskb.com.tr Telefon No: (212) 334 50 20 Faks No : (212) 334 50 27

3 3 3 Bölüm I Şirket Bölüm III Finansal Veriler Bölüm II Gayrimenkul Portföyü Bölüm IV TSGYO Hisse Performansı Bölüm V Ek

4 4 4 Önemli Noktalar  Sürdürülebilir büyüme hedefindedir – kiralanabilir alanı 3.000 m²’den 50.000 m²’ye ulaşmıştır.  Aktif büyüklüğü 12 mn TL’den (2006) 361 mn TL (9A13) seviyesine yükselmiştir.  Düzenli kira geliri elde edilen güçlü bir gayrimenkul portföyüne sahiptir.  Gelir paylaşımlı ve ortak girişim projelerini değerlendirmektedir.  2006 yılında gayrimenkul yatırım ve geliştirme şirketi olarak kurulmuştur.  Ortaklarına yüksek getiri sağlamak amacıyla karlı bir gayrimenkul portföyü oluşturmayı hedefler TSKB GYO, Türk gayrimenkul sektöründe öncü bir oyuncu olmayı hedeflemektedir

5 5 5 Vizyon & Misyon VİZYON Sektöründe "Öncü ve Güvenilir" bir iş ortağı olmak. MİSYON Ortaklarına sürdürülebilir ve yüksek getiri sağlayacak, sürekli büyüyen bir yatırım portföyü oluşturmak.

6 6 6 Ortaklık Yapısı  Şirket, gayrimenkul sektörünün geleceğine inanan TSKB’nin gayrimenkul sektöründe var olan şirketlerinden biridir: 1.TSKB Gayrimenkul Yatırım Ortaklığı A.Ş. 2.TSKB Gayrimenkul Değerleme A.Ş. HissedarPay (%) TSKB59,00 Yatırım Finansman Menkul Değerler A.Ş.1,33 TSKB Munzam Vakfı1,04 TSKB Gayrimenkul Değerleme A.Ş.0,30 Halka Açık*38,33 Toplam100,00  Şirket ana ortağı TSKB, Türkiye’nin en eski ve büyük yatırım ve kalkınma bankası olup, İş Bankası’nın iştirakidir. * Halka açık payların 30.09.2013 itibariyle 7.763.100 adedi Türkiye Sınai Kalkınma Bankası A.Ş.’ye (TSKB) ait olup, TSKB’nin sermayemizdeki toplam payı %64,18’dir.

7 7 7 Organizasyon Şeması  Yönetim Kurulu Genel Müdür Yatırımlar Mali ve İdari İşler • Muhasebe • Bütçe ve Planlama • İdari İşler Hukuk Danışmanı Vergi Danışmanı Gayrimenkul Değerleme Şirketi Finans ve Yatırımcı İlişkileri • Proje Geliştirme • Proje Yönetimi • Varlık Yönetimi • Yatırımcı İlişkileri • Uyum • Finans Avukat

8 8 8 200620072008200920102011-2013  TSKB GYO’nun kurulması (Şubat).  Tahir Han Binası’nın ayni sermaye olarak konulması (Mart).  Pendorya arsasının alınması (Temmuz).  Adana otel arsasının alınması (Kasım).  Ödenmiş sermayenin 75 mn TL’ye çıkartılması (Aralık).  Fındıklı Ofis Binaları’nın portföye eklenmesi (Aralık).  Pendorya AVM’nin yapı ruhsatının alınması (Temmuz).  Pendorya AVM’nin temelinin atılması (Kasım).  Ödenmiş sermayenin 100 mn TL’ye çıkartılması.  Pendorya AVM’nin tamamlanarak hizmete açılması (Aralık).  TSKB GYO’nun halka arzı (Nisan).  Ödenmiş sermayenin 150 mn TL’ye çıkartılması. Tarihçe  Adana otel yatırımı (Divan Oteli) inşaatı.

9 9 9 Yatırım Stratejisi • TSKB GYO, düzenli kira getirisi ve nakit akışı sağlayan ticari gayrimenkul ağırlıklı bir yatırım stratejisi izlemektedir. • Şirketin odaklandığı yatırım projeleri arasında, iş ve alışveriş merkezleri, turizm tesisleri, lojistik depolar ve sınai tesisler ön sırada gelmektedir. • Ticari gayrimenkul yatırımlarının yanı sıra konut projeleri de potansiyel karlılıkları ölçüsünde ya da projede yaratacakları katma değere bağlı olarak karma kullanımlı proje biçiminde gündeme alınıp değerlendirilmektedir. Sektörel ve Coğrafi Odaklanma Proje Geliştirme ile Büyüme Hedefi • TSKB GYO, bir projeyi fikir aşamasından ele alıp geliştirmeyi, süreç içindeki gerekli tüm çalışmaları organize etmeyi ve ticari açıdan yeterli verimi sağlayacak biçimde sonuçlandırarak hayata geçirmeyi amaçlayan proje geliştirme yoluyla büyümeyi öngören bir yatırım stratejisi izlemektedir. • Gayrimenkul portföyüne eklenen yatırımların uzun vadeli portföyde tutulması ile Şirket’in sürdürülebilir büyüme kaydetmesi ve aynı zamanda muhtemel değer artışlarından da fayda sağlaması amaçlanmaktadır. Risk Ölçümleme • Ticari geçerliliğin başlangıçta teyit edilmesi, proje için gerekli finansman ihtiyacının garanti altına alınması ve yürürlülükteki mevzuata uygunluğun sorgulanması ile risk faktörlerinin en aza indirgenmesi TSKB GYO’nun yatırım stratejisinin önemli unsurlarından biridir.

10 10 Bölüm I Şirket Bölüm III Finansal Veriler Bölüm II Gayrimenkul Portföyü Bölüm IV TSGYO Hisse Performansı Bölüm V Ek

11 11 Gayrimenkul Portföyü Dağılımı* Toplam Portföy Dağılımı *Toplam Portföy Değerindeki payı. Gayrimenkul Portföy Dağılımı 30.09.2013 itibariyle( TL ) Proje27.886.348 Adana Otel Projesi27.886.348 Ofis Binaları97.833.300 Fındıklı Binaları87.733.300 Tahirhan Binası10.100.000 Alışveriş Merkezi211.923.607 Pendorya AVM211.923.607 Gayrimenkul Portföyü Toplamı337.643.255 İştirakler- Para ve Sermaye Piyasası Araçları10.586.824 Toplam Portföy Değeri348.230.079

12 12 Değer (TL 000)*  Pendorya Alışveriş Merkezi  Fındıklı Ofis Binaları  Tahir Han Ofis Binası Toplam 211.924 87.733 10.100 337.643 * Değerlemeler, bağımsız gayrimenkul değerleme şirketleri tarafından yapılmıştır  Adana Otel Projesi 27.886 Gayrimenkul Portföyü Özeti

13 13 Pendorya Alışveriş Merkezi

14 14 Konum Pendik – Istanbul TSKB GYO Payı%100 AçılışAralık 2009 Arsa Alanı (m²)23.100 İnşaat Alanı (m²)80.648 Kiralanabilir Alan (m²)30.250 Doluluk (m²) (Eylül 2013)87% Mağaza Sayısı100 Ana Kiracılar Tesco Kipa (8.400 m²), MediaMarkt (5.500 m²), Cinemaximum (2.500 m²) Ekspertiz Değeri (mn TL)211,9  Pendorya AVM’nin %100’ü TSKB GYO’ya aittir.  1.000 kişi kapasiteli yeme-içme alanı ve 1.000 araç kapasiteli otopark alanı mevcuttur. Yıllık ziyaretçi hedefi 6 milyon kişidir. Ana Kiracılar Pendorya Alışveriş Merkezi (devam)

15 15 Pendorya Alışveriş Merkezi (devam)  Pendorya alanı, bölgeyi çevreleyen kesimin demografik ve büyüme dinamikleri bakımından dikkatli değerlendirmelerden geçmesinin ardından doymamış piyasa koşulları ve potansiyeli ile ön plana çıkmasıyla birlikte seçilmiştir.  Pendorya, İstanbul’un iki ana karayoluna bağlantısı olan bölgede yer almakta olup, Sabiha Gökçen Uluslararası Havaalanına 8 km mesafededir.  Pendik, son dönemde geliştirilen nitelikli konut projeleri neticesinde B gelir grubu tarafından tercih edilir hale gelmiştir. Devam eden butik konut projeleri, marina ve yakınındaki turizm yatırımları Pendorya bölgesinin çekiciliğini artırmaktadır.  Pendorya’nın yakınında, inşaatı başlayan 4.000 kişi kapasiteli Garanti Bankası Operasyon Merkezi binası ve Ocak 2011’de açılan Türkiye’nin en büyük kapasiteli (540 yatak) Eğitim ve Araştırma Hastanesi yer almaktadır. Pendik Eğitim ve Araştırma Hastanesi Türkiye’nin 3. büyük marinası Asya yakasındaki ilk uluslararası fuar tesisi Pendik Bölgesindeki Son Gelişmeler Pendik Bölgesi’ndeki Önemli Projeler

16 16 Fındıklı Buildings Fındıklı Ofis Binaları

17 17 Konumİstanbul TSKB GYO Payı%100 Arsa Alanı (m²)1.696 Kiralanabilir Alan (m²)7.102 Kat Sayısı7 KiracıTSKB Ekspertiz Değeri (mn TL)44,4  TSKB GYO binanın %100’üne sahiptir.  TSKB’den 2007 yılında alınarak portföye dahil edilen bina 7.102 m² kiralanabilir alana sahiptir.  Binada, TSKB halihazırda kiracı olarak bulunmaktadır.  Bina Eylül 2007’de tadilattan geçmiştir ve yakın gelecekte yapılması beklenen önemli bakım harcaması bulunmamaktadır.  Boğazın kıyısında yer alması ve toplu taşıma seçenekleri bölgenin çekiciliği artırmaktadır. Galataport projesinin bölgenin önümüzdeki dönemde ekspertiz değerini artırması beklenmektedir. Fındıklı Ofis Binaları (devam) Fındıklı Binası I

18 18 Konumİstanbul TSKB GYO Payı%100 Arsa Alanı (m²)2.503 Kiralanabilir Alan (m²)10.542 Kat Sayısı10 Kiracılar TSKB, TSKB Vakfı, TSKB Gayrimenkul Değerleme, vb. Ekspertiz Değeri (mn TL)43,3  TSKB GYO binanın %100’üne sahiptir.  TSKB’den 2007 yılında alınarak portföye dahil edilen bina 10.542 m² kiralanabilir alana sahiptir.  Binada, halihazırda TSKB ile iştirak ve grup şirketleri kiracı olarak bulunmaktadır.  Bina Eylül 2007’de tadilattan geçmiştir ve yakın gelecekte yapılması beklenen önemli bakım harcaması bulunmamaktadır.  Boğazın kıyısında yer alması ve toplu taşıma seçenekleri bölgenin çekiciliği artırmaktadır. Galataport projesinin bölgenin önümüzdeki dönemde ekspertiz değerini artırması beklenmektedir. Fındıklı Binası II Fındıklı Ofis Binaları (devam)

19 19 GALATAPORT Tahir Han Ofis Binası

20 20 Konumİstanbul TSKB GYO Payı%74 Arsa Alanı (m²)606 Kiralanabilir Alan (m²)3.200 Kat Sayısı8 KiracılarÇeşitli Ekspertiz Değeri (mn TL)10,1  TSKB GYO binanın %74’üne sahiptir. Tahir Han, 606 m² arsa alanı ve 3.200 m² kiralanabilir alana sahip 7 katlı bir binadır.  Bina 3. kat ve üzerinden deniz manzarasına sahiptir.  Tahir Han, önemli bir yeniden yapılanma projesi sınırında bulunmaktadır. Bu dönüşüm sırasında daha kazançlı faaliyetler mümkün olabilecektir. Galataport projesinin bölgenin önümüzdeki dönemde ekspertiz değerini artırması beklenmektedir.  Bina içinde yer alan alanlar halihazırda çeşitli firma ve kişiler tarafından kiralanmış durumdadır. Tahir Han Ofis Binası (devam)

21 21 GALATAPORT Assets will be valued under the influence Galataport Adana Otel Projesi (Divan Oteli)

22 22 Konum Adana- Şehir Merkezi TSKB GYO Payı%50 Satın Alış Tarihi Kasım 2007 Ekspertiz Değeri – Arsa (mn TL)27,89 Arsa Alanı (m²)3.608 ProjeŞehir Oteli İnşaat Başlangıç Tarihi3Ç2011 Tahmini Açılış Tarihi1H 2014  Adana şehir merkezinde yer alan 3.608 m² alana sahip arsanın %50 hissesi TSKB GYO’ya aittir.  Adana, enerji ve petrokimya sektörlerinde var olan yatırımları nedeniyle ek iş büyüme potansiyeline sahip, Türkiye'nin en önemli sanayi kentlerinden birisidir.  5 yıldızlı ve yaklaşık 200 odalı bir şehir oteli projesi geliştirilmektedir. Projede inşaat ruhsatı alınmış ve inşaat çalışmalarına başlanmıştır. Otelin, 2014 yılının ilk yarısında faaliyete geçmesi beklenmektedir.  Otelin işletilmesi ile ilgili olarak Divan Turizm İşletmeleri A.Ş. ile anlaşma imzalanmış olup otelin adının ''Divan Adana'' olmasına karar verilmiştir. Adana Otel Projesi (devam)

23 23 Proje, konforlu bir şehir oteli ihtiyacını karşılamaktadır...  Son dönemlerde önemli ticari-sınai gelişmelere karşın Adana’da konaklama anlamında yeni yüksek standartlı otel hizmete girmemiş ve 5 yıldızlı otellerin doluluk oranları ciddi düzeyde artış göstermiştir.  Adana’da sosyal aktivitelerin (düğün, konferans, toplantı, davet) düzenleneceği konforlu mekan alternatifleri yok denecek kadar azdır.  Konforlu şehir oteline ihtiyaç görülerek projeye ilişkin arsa 2007 yılında satın alınmıştır. Arsa, Adana’nın merkezi Seyhan’da yer almaktadır.  Proje alanı, Havaalanına 2,5 km, Otogara 5,5 km uzaklıktadır.  İmarı mevcut olan proje arsasının mimari projesi hazırlanmıştır.  TSKB GYO ile Divan Grubu arasında 15 yıl süreli İşletme Sözleşmesi imzalanmıştır.  Otel inşaatı çalışmaları devam etmektedir. Adana Otel Projesi (devam)

24 24 Bölüm I Şirket Bölüm III Finansal Veriler Bölüm II Gayrimenkul Portföyü Bölüm IV TSGYO Hisse Performansı Bölüm V Ek

25 25 Dönen Varlıklar8.0837.60234.0837.68835.24220.17826.50215.022 Nakit ve Nakit Benzerleri2.0843.66623.8453.74530.21815.15422.07310.624 Ticari Alacaklar5.9793.4174898411.4501.8881.3381.444 Diğer Dönen Varlıklar205199.7493.1023.5733.1363.0912.954 Duran Varlıklar3.655114.584152.327290.663301.937320.386337.872345.948 Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller3.65169.24575.580278.976290.261309.835328.080337.643 Maddi Duran Varlıklar445.33976.7292539854326 Diğer Duran Varlıklar--1811.66211.63710.4669.7498.279 Toplam Varlıklar11.738122.186186.410298.351337.179340.564364.374360.969 Kısa Vadeli Yükümlülükler4112.3197.11320.43122.97711.63613.09614.211 Finansal Borçlar-1.3432.06212.16320.17010.73411.00912.951 Ticari Borçlar-8.7691564.397988573733656 Diğer412.2074.8953.8711.8193291.354604 Uzun Vadeli Yükümlülükler-29.14370.510113.78893.268110.832116.134123.181 Finansal Borçlar-29.13970.509113.70093.161110.685115.908122.886 Diğer-4188107147226295 Özkaynaklar11.69780.724108.787164.133220.934218.096235.144223.577 Ödenmiş Sermaye10.00075.000100.000 150.000 Hisse Senedi İhraç Primleri----593 Kardan Ayrılan Kısıtlanmış Yedekler-3243153 Geçmiş Yıllar Karları-1.6665.6818.63463.98070.18867.35084.398 Net Kar (Zarar)1.6974.0263.06355.3466.208(2.838)17.048(11.567) Toplam Kaynaklar11.738122.186186.410298.351337.179340.564364.374360.969 Bilanço (TL 000) 2006 2007200820092010 2011 2012 9A13

26 26 Hasılat25666.0484.72314.38114.73416.20513.100 Faaliyet Giderleri (-)(375)(1.146)(3.149)(3.343)(12.230)(8.446)(8.447)(6.092) Net Faaliyet Karı(350)(1.080)2.8991.3802.1516.2887.7587.008 Diğer Faaliyetlerden Elde Edilen Gelirler1.0607866.25352.6325.44415.4557.933382 Diğer Faaliyetlerden Elde Edilen Giderler (-)(13 )(177)(114)(41)(249)(70)(51)(40) Esas Faaliyet Karı658(471)9.03853.9717.34621.67315.6407.350 Finansal Gelirler1.0394.4988031.6765.6501.6396.47734 Finansal Giderler (-)--(6.778)(301)(6.787)(26.150)(5.069)(18.911) Vergi Öncesi Kar1.6974.0263.06355.3466.208(2.838)17.048(11.567) Vergi-------- Net Kar1.6974.0263.06355.3466.208(2.838)17.048(11.567) Gelir Tablosu (TL 000) 2006 20072008 20092010 2011 2012 9A13

27 27 Toplam Varlıklar Gayrimenkul Portföyü Önemli Finansal Göstergeler Özkaynaklar

28 28 Bölüm I Şirket Bölüm III Finansal Veriler Bölüm II Gayrimenkul Portföyü Bölüm IV TSGYO Hisse Performansı Bölüm V Ek

29 29 TSGYO Hisse Performansı Performans 31.12.1230.09.1325.10.1331.12.12-30.09.1330.09.13-25.10.13 BIST 100 Endeksi78.20874.48779.272 -%4,8%6,4 BIST GYO Endeksi41.20835.86137.799 -%13,0%5,4 TSGYO0,780,920,99%17,9%7,6 Performans 31.12.1230.09.1325.10.1331.12.12-30.09.1330.09.13-25.10.13 TSGYO Piyasa Değeri (TL mn)117138149 %17,9%7,6 TSGYO Piyasa Değeri (USD mn)666875 %3,0%10,4

30 30 TSGYO Hisse Performansı TSGYO, BIST GYO Endeksi ve BIST 100 Endeksi Performansları

31 31 TSGYO Hisse Performansı TSGYO – BIST GYO Endeksine Göreceli Performans -12,9%

32 32 Net Aktif Değer Tablosu * 30 Eylül 2013 itibariyle ** 25 Ekim 2013 itibariyle TSGYO Net Aktif Değer Tablosu( TL ) Proje27.886.348 Adana Otel Projesi27.886.348 Ofis Binaları97.833.300 Fındıklı Binaları87.733.300 Tahirhan Binası10.100.000 Alışveriş Merkezi211.923.607 Pendorya AVM211.923.607 Gayrimenkul Portföyü Toplamı337.643.255 İştirakler- Para ve Sermaye Piyasası Araçları Toplamı10.586.824 Toplam Portföy Değeri348.230.079 Hazır Değerler1.093 Alacaklar1.443.798 Diğer Aktifler11.294.451 Borçlar137.392.146 Net Aktif Değeri*223.577.275 Piyasa Değeri**148.500.000 Net Aktif Değerine göre İskonto-34%

33 33 Bölüm I Şirket Bölüm III Finansal Veriler Bölüm II Gayrimenkul Portföyü Bölüm IV TSGYO Hisse Performansı Bölüm V Ek

34 34 Mevzuat Özeti  GYO’lar Sermaye Piyasası Kurulu (SPK) tarafından yayımlanmış olan, “Gayrimenkul Yatırım Ortaklıklarına İlişkin Esaslar Tebliği”ne tabidir.  GYO’ların faaliyetlerinden dolayı elde ettikleri kazançlar kurumlar vergisinden istisnadır.  GYO’lar portföylerinde yer alan gayrimenkul ve hakların değerlemesini, SPK tarafından listeye alınmış gayrimenkul değerleme şirketlerine yaptırmakla yükümlüdürler.  GYO’lar gayrimenkullere, gayrimenkule dayalı haklara ve gayrimenkul projelerine aktif toplamının en az %51’i oranında yatırım yapmak zorundadırlar.  GYO’lar gayrimenkullerin inşaat işlerini kendileri üstlenemezler.

35 35 Halka Açık GYO’lar 1.Akfen 2.Akiş 3.Akmerkez 4.Alarko 5.Ata 6.Atakule 7.Avrasya 8.Doğuş 9.EGS 10.Emlak 11.Halk 12.İdealist 13.İş 14.Kiler 15.Martı 16.Nurol 17.Özak 18.Özderici 19.Pera 20.Reysaş 21.Saf 22.Servet 23.Sinpaş 24.Torunlar 25.TSKB 26.Vakıf 27.Yeni Gimat 28.Yeşil 29.Yapı Kredi Koray Diğer GYO’lar 1.Albayrak 2.Bayraktar 3.Büyükhanlı 4.Kuyaş 5.Tuna Türkiye’deki GYO’lar

36 36 Çekince Bu sunumda ileriye dönük bazı görüş ve tahmini rakamlar yer almaktadır. Bunlar Şirket yönetiminin gelecekteki duruma ilişkin şuandaki görüşlerini yansıtmaktadır ve belli varsayımları içermektedir. Ancak gerçekleşmeler, ileriye dönük görüşleri ve tahmini rakamları oluşturan değişkenlerde ve varsayımlardaki gelişim ve gerçekleşmelere bağımlı olarak farklılık gösterebilecektir. Bu sunumun içeriğinin kullanımından doğan zararlardan TSKB Gayrimenkul Yatırım Ortaklığı A.Ş. ya da herhangi bir yönetim kurulu üyesi, yöneticisi veya çalışanı sorumlu değildir.

37 37


"1 1. 2 2 Ticari Ünvanı: TSKB GAYRİMENKUL YATIRIM ORTAKLIĞI A.Ş. Kuruluş Tarihi: 03.02.2006 Sermaye: 150.000.000 TL İşlem Gördüğü Borsa: Borsa İstanbul." indir ppt

Benzer bir sunumlar


Google Reklamları